港交所上市规则

「常问问题」说明

我们编制下列「常问问题」，是为了协助发行人理解和遵守《上市规则》，尤其是对某些情况《上市规则》可能未有明确说明，或者是某些规则可能需作进一步阐释。

下列「常问问题」的使用者应当同时参阅《上市规则》；如有需要，应向合资格专业人士徵询意见。「常问问题」绝不能替代《上市规则》。如「常问问题」与《上市规则》有任何差异之处，概以《上市规则》为准。

在编写「回应」栏内的「答案」时，我们可能会假设一些背景资料，或是选择性地概述某些《上市规则》的条文规定，又或是集中於有关问题的某个方面。「回应」栏内所提供的内容并不是选定为确切的答案，因此是不适用於所有表面看似相若的情况。任何个案必须同时考虑一切相关的事实及情况。

发行人及市场从业人可以保密形式向上市科徵询意见。如有任何问题应尽早联络上市科。 以下列表所指的「常问问题」系列是指:

系列1 - 有关企业管治事宜及上市准则规则修订 系列2 - 非主要及轻微规则修订 系列4 - 网上预览资料集

系列5 - 与检讨创业板有关的《上市规则》修订

系列6 - 香港交易所为预托证券（香港预托证券）设立的架构

系列7 - 关於须予公布的交易、关连交易以及上市发行人发行证券《上市规则》规定 系列8 - 与2008年综合谘询有关的《上市规则》修订

系列9 - 关於须予公布的交易、关连交易、公司组织章程的修订及会议通告《上市规则》规定

系列10 - 系列11 - 系列12 - 关於就矿业公司制定新《上市规则》的规则修订 系列13 - 系列14 - 关於《上市发行人董事进行证券交易的标准守则》 系列15 - 关於物业估值规定的规则修订

系列16 - 检讨《企业管治守则》及相关上市规则 (由系列17取代) 系列17 - 检讨《企业管治守则》及相关上市规则

下列「常问问题」以《主板规则》编号排列。如某些「常问问题」的内容与多条规则有关，该「常问问题」会以我们视为最合适的规则编号作排列。 刊发日期 主板规则 创业板规常问问题常问问题问题 (最後更新日则 系列 编号 期) 30/03/2004 1.01 1.01 1 根据修订後的《上市规则》， 「联系人」的定义包括任何在以下信托中具有受托人身份的受托人:任何董事、最高行政人员或主要股东(为个人股东)或其任何家族权益为受益人的任何信托。 经修订後的「联系人」定义是否包括在以下信托中为受托人的人士：一家由上述任何人士所控制的公司为受益人的信托？ 09/05/2008 (1/12/2010) 1.01 不适用 6 A1 甚麽是预托证券？ 回应是。事、其任或间包括托人股东为受股东主要托中预托家发 1

此综合版本不包括「常问问题」系列3 - 「披露易」内的「常问问题」。

刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应19/12/2011 1.01 1.01 17 8. 这些规则中的「行政总裁」是指「最高行政人员」或是指财务总监、营运总监等？ 若交易已获股东书面批准，经修订的规则规定须於公告刊发後15个营业日内发送属参考性质的通函。 若证券市场因台风或其他原因只开市半天，当日是否算作一个营业日？ 上市发行人所持有的共同控制实体之主要股东是否属《主板规则》第十四A章/《创业板规则》第二十章所界定的「关连人士」？ 20/05/2010 1.01, 14.41, 14A.49 1.01, 19.41, 20.49 11 11. 之正所代人）券。则充桥梁预托投资遵照进行比率份的东道给预他权证券示传证券协议上市为：人获务的在《交所使联券交28/11/2008 1.01, 14A.11(1) 1.01, 7 20.11(1) 33. 这将规则的「如该1.01述为《主《创所述连人条，(a) (b) 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应(c) 14/12/2009 2.07A, 13.51(1) , 附录三第5段 16.04A, 9 17.50(1) , 附录三第5段 23. 28/11/2008 2.07A(2A) 16.04A(2A) 8 1. 事宜 1 上市公司拟透过电子途径发送公司通讯予股东。就此而言，上市公司将会有充分安排以符合《主板规则》第2.07A条及所有适用的法律及规则。上市公司亦会寻求股东批准其修订公司组织章程，令其可透过电子途径与股东通讯。 上市公司的公司组织章程修订建议将会符合(i) 其成立所在地的法例，以及 (ii) 《上市规则》(《主板规则》附录三第5段除外)。 根据《主板规则》附录三第5段，发行人的公司组织章程必须规定，其董事会报告或财务摘要报告必须交付或以邮递方式送交每名股东的登记地址。 联交所会否认为上市公司的修订建议违反《主板规则》附录三第5段？ 在12个月内不得再设定股东同意的规限下，上市发行人应如何处理其获取股东同意并随时掌握他们这方面的最新资料？ 《主在所司组途径人在《主如上板规项建许的的规上市库，东的天的12个如上即寻有不发行的设个月上市接受件内获同同意有关刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 2.07A(2A) 16.04A(2A) 8 2. 事宜 1 28/11/2008 2.07A(2A) 16.04A(2A) 8 4. 事宜 1 如股东出售其於上市发行人的所有股份而不再是股东後又再购入若干股份而再次成为股东，上市发行人可否利用股东先前给予或被设定的同意？ 上市发行人按设定程序要求股东给予同意时，所提供的选择除了网站上登载通讯外，可否亦包括透过电子渠道提供通讯（如光碟或电邮）？ 28/11/2008 (13/03/2009) 2.07A(2A), 16.04A(2A)8 2.07B , 16.04B 6. 事宜 1 根据《主板规则》第2.07B条/ 《创业板规则》第16.04B条，应用此规则的上市发行人须作出充分安排，确定其股东拟收取哪种语言版本的公司通讯。《主板规则》第2.07B条/ 《创业板规则》第16.04B条的附注举例说明联交所一般会视为充分安排的情况。 不过，发行人如拟使用《主板规则》第2.07A(2A)条/ 《创业板规[ 20则》第 16.04A(2A)条所载的设定同意程序，其或未能完全参照上述例子(尤其是附注第 (3)段)行事。 发行人可否偏离上述例子？ 人就求。不可视作司通确表讯。可以同使向股藉此他电公司也未条件用网此附并不《主板规同意子作则》16.0如不宜谘28/11/2008 2.07A(2A)(d) 16.04A(2A)8 (d) 5. 事宜 1 增订的《主板规则》第2.07A(2A)(d)条 ／《创业板规则》第16.04A(2A)(d)条规定，就仅於网站上提供的公司通讯而言，上市发行人须通知其拟定的收件人下列的资料：有关的公司通讯已登载在网站上；网址；资料登载在网站上的位置；及如何撷取有关的公司通讯。这份通知应发给何人及如何发出？ 上市站通三类1. 2. 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应3. 26/11/2010 2.07C(1)(b)(ii) 16.17(2)(b13 ) 12 26/11/2010 2.07C(2) 16.18(1) 13 25 28/11/2008 2.07C(3), 13.25A 16.18(2), 8 17.27A 7. 事宜 8 我们申请增加违规一般所提购申申请行人券，如何检查文件是否可供下载作检《主视及打印之用？ 规则香港以供香港人必则》所网热线如有交易出：地址香港中环国际香港香港首次电话公众传真电邮有关按《主板规则》第13.25A条上市／《创业板规则》第17.27A条的「翌此规则订明电子形式的申请表格及招股章程须登载在香港交易所网站及发行人网站，那申请人可否直接从该等网站下载电子形式的申请表格作申购之用？ 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应规定在「翌日披露报表」内作出的披露，上市发行人在呈交「翌日披露报表」以申报购回股份时应使用什麽标题类别？ 28/11/2008 2.07C(3), 17.06A 16.18(2), 8 23.06A 8. 事宜 8 26/11/2010 2.07C(3) 16.18(2) 13 21 26/11/2010 2.07C(4)(a) N/A 13 26 26/11/2010 2.07C(6) 16.19(1) 13 23 19/12/2011 3.06 5.25 17 9. 28/10/2011 3.06 （授权代表） 3.08 （董事职责） 3.28, 8.17 （公司秘书） 3.29 （公司秘书的培训） 5.25 16 1. 5.01 上市发行人若按《主板规则》第17.06A条／《创业板规则》第23.06A条的规定发布有关其按股份期权计划授予期权的公告，其在呈交公告以供登载时应使用什麽标题类别？ 刊发有关混合媒介要约的公告刊发时，应使用哪个标题类别？ 选择人）类别混合媒介要约如何适用於集体投集体资计划的要约人？ 介要中订媒介《类要作发行人在其自设网站登载有关混除《合媒介要约的公告时，须遵循哪人网些作业标准？ 规定9A(1易」发行授权代表须向联交所提供电邮。是。这项规定是否适用於现任的授权代表？ 这些规则何时实施？ 这些须遵业板人士别。(a) 别「内的应选报表他」股份上市及「上市「公本」权计5.14 5.15 (b) 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 17.27A 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应19/12/2011 13.25A （已发行股本的变动） 13.39 （毋须以投票方式表决的情况） 13.44 （董事表决） 13.51 （通报董事人事变动） 13.51B （对发行人的制裁） 13.88 （委任╱罢免核数师） 14.66 （通函） 14A.59 （通函内容） 19A.16 （中国发行人的公司秘书） 附录十六 第24及25段 （财务资料披露） 3.06 （授权代表） 3.08 （董事职责） 3.28 （公司秘书） 3.29 （公司秘书的培训） (c) 17.47 17.48A (d) 17.50 17.50A 17.100 19.66 20.59 25.11 18.28, 18.30 5.25 17 1. 这些规则何时实施？ 5.01 这些须遵业板人士别。(a) 5.14 5.15 (b) 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 5.14 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应19/12/2011 8.17 （公司秘书） 13.25A （已发行股本的变动） 13.39 （毋须以投票方式表决的情况） 13.44 （董事表决） 13.51 （通报董事人事变动） 13.51B （对发行人的制裁） 13.88 （委任╱罢免核数师） 14.66 （通函） 14A.59 （通函内容） 19A.16 （中国发行人的公司秘书） 附录十六 第24及25段 （财务资料披露） 3.08 (c) 17.27A 17.47 (d) 17.48A 17.50 17.50A 17.100 19.66 20.59 25.11 18.28及18.30 5.01 17 11. 独立非执行董事或非执行董事一般毋须参与发行人的管理，董事会如何评估他们对发行人事务所付出时间是否足够（特别是业务或集团结构变动不多的较小型发行人）？ 《守言有时间视乎人付为非根据各董事是刊发日期 (最後更新日期) 28/10/2011 主板规则 创业板规则 5.01的附注 常问问题系列 16 常问问题编号 5. 问题 回应3.08的附注 19/12/2011 3.08的附注 5.01的附注 17 10. 30/03/2004 3.10(2) 5.05(2) 1 若发行人没有遵循附注所指的指引（公司注册处的《董事责任指引》及香港董事学会的《董事指引》和《独立非执行董事指南》），其是否违反了《上市规则》的规定？ 若发行人没有遵循附注所指的指引（公司注册处的《董事责任指引》及香港董事学会的《董事指引》和《独立非执行董事指南》），其是否违反了《上市规则》的规定？ 请说明「适当的专业资格」的要求。 请说明「适当的会计及相关的财务管理专长」的要求。 不是拟就引的不是拟就引的30/03/2004 3.10(2) 5.05(2) 1 30/03/2004 3.10(2) 5.05(2) 1 30/03/2004 3.10(2) 5.05(2) 1 30/03/2004 3.10(2) 5.05(2) 1 有关的「资格发行长去3.10条的我们规则则》交易所是否同样承认从海外地区由一获得的专业资格(例如中国或新加的事坡的合资格会计师资格)？ 律师是否符合「适当的专业资法律格」的规定？律师是否必须要具格」备适当的经验？ 些会人士财务认。是否出查一名曾任发行人审核委员会成员有关多年的人士，会否被视为具备本板规规则所指的「适当的经验」? 则》看，不会一名人士於一家非公众公司所获一般取的经验是否被视为「适当的会的会计及相关的财务管理专长」? 过，责范板规则》一切经验刊发日期 (最後更新日期) 28/10/2011 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应3.10A, 3.11 5.05A, 5.06 16 4. 这些规则何时实施？ 19/12/2011 3.10A及3.11 5.05A及5.06 17 6. 这些规则何时实施？ 30/03/2004 3.13 5.09 1 倘若有一位在任的非执行董事符合独立性的规定，发行人可否将他重新任命为独立非执行董事？ 发行人是否须在重新任命该名董事为独立非执行董事时发出公告？ 30/03/2004 3.13 5.09 1 30/03/2004 3.13 5.09 1 9. 倘若发行人的非执行董事为法律顾问(例如律师行的合夥人)，但在过去一年，该董事并没有为发行人提供任何相关服务，而该董事亦符合《主板规则》第3.13条/《创业板规则》第5.09条的其他独立指引，该名非执行董事可否出任为发行人的独立非执行董事？ 若该董事被重新委任为发行人的独立非执行董事，而日後他再度为发行人提供服务，他是否仍会被视为独立人士？ 一名在任的独立非执行董事为律师行／执业会计师行的合夥人，而有关公司现正为发行人或其附属公司提供法律／会计服务。该名独立非执行董事是否不符合出予接2012板规第 5《主3.10第 5定，符合2012板规第 5《主3.10第 5定，符合可以命为名董的任如在期方却期性的发行立非度。可以一年3.13所述非执是否务，职。若该再次务，该名的资任独士仍发行刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 3.13 5.09 8 9. 事宜 17 任此职的资格？发行人是否需要重新委任一名独立非执行董事？ 於考虑一名董事是否为独立人士时，如何界定有关权益重大与否？是否有任何具体的定义或数字(例如百分比)可作参考？ 独立非执行董事向联交所首次呈交有关独立性的确认书（内容须包括《主板规则》第3.13条／《创业板规则》第5.09条规定的所有资料）後，其每年须向上市发行人提供的独立性确认书须包括什麽资料？ 去考否，须按30/03/2004 3.21 5.28 1 10. 每名则》则》有关《主／《(c)条此外其独须包条／条规一名本身为发行人关连人士的非虽然执行董事可否出任发行人审核委但我员会的成员？ 与关「合资格会计师」(同时身为执行董事)可否被委任为审核委员会的秘书？ 《主板规则》第3.24条／《创业板规则》第5.15条删除後，上市发行人还须否聘用其合资格会计师？ 30/03/2004 3.21 5.28 1 11. 我们参与28/11/2008 3.24 （有效期至2008年12月31日） 5.15 8 （有效期至2008年12月31日） 10. 事宜 3 28/11/2008 3.24 （有效期至2008年12月31日） 5.15 8 （有效期至2008年12月31日） 12. 事宜 3 在新的规则下，H股发行人可否委任内地合资格会计师负责会计及财务汇报职务？ 某名人士如不是一名专业会计组织成员但具有其他资格（例如美国某大学研究院的工商管理(财务)硕士学位），并拥有超过20年财务管理经验的人士，是否可视作具有适当资格及经验的人士而受聘负责为发行人监察其会计及财务汇报的程序及相关的内部监控？ 联交资历事会发行内部要责报时的会续财上市员工格。资格财务上市附录《企C.2.会计资历条文刊发日期 (最後更新日期) 19/12/2011 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应3.25 5.34 17 12. 28/10/2011 19/12/2011 3.25, 3.26, 3.27 （薪酬委员会） 13.51D （在发行人网站刊发股东提名董事的程序） 13.89 （《企业管治守则》） 13.90 （在发行人及香港交易所网站刊发组织章程文件） 附录十六第34及50段 （企业管治报告内的财务资料披露） 附录十六第52段 （建议的额外披露） 3.25、3.26及3.27 （薪酬委员会） 13.51D （在发行人网站刊发股东提名董事的程序） 13.89 （《企业管5.34, 16 5.35, 5.36 2. 17.50C 报告若薪酬委员会由独立非执行董事可以出任主席及大部分成员均为独立任其非执行董事，可否委任发行人的员，雇员及执行董事为委员会成员？ 独立任主这些规则何时实施？ 这些就《规则发行组织港交论如17.101 17.102 18.44, 18.81 18.83 5.34、5.3517 及5.36 3. 这些规则何时实施？ 17.50C 这些就《规则发行组织港交但无日。17.101 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/10/2011 治守则》） 13.90 （在发行人及香港交易所网站刊发组织章程文件） 附录十六第34及50段 （企业管治报告内的财务资料披露） 附录十六第52段 （建议的额外披露） 3.29 17.102 18.44及18.81 18.83 5.15 16 6. 19/12/2011 3.29 5.15 17 2. 19/12/2011 3.29 5.15 17 13. 19/12/2011 3.29 5.15 17 13A. 19/12/2011 3.29 5.15 17 13B. 19/12/2011 3.29、守则条文A.6.5条及第I(i)段 5.15、守则17 条文A.6.5条及第I(i)段 13C. 联交所有否就此规范认证任何培没有训课程？ 与其香港ECPD若一名人士曾於1990年至2009该名年期间担任甲发行人的公司秘开始书，再於2010年出任乙发行人的於甲公司秘书，其须於何时遵守15小在内时的培训规定？ 联交所有否就此规则认证任何培没有训课程？ 与其香港ECPD担任发行人公司秘书的会计师或我们律师参加有关诉讼及会计准则等规限持续专业进修课程是否符合每年角色参加相关专业培训的规定？ 训规若发行人同时在香港及上海两地作为的交易所上市，其公司秘书参加亦应有关中国上市规定及法规的培训然而课程（以符合上海证券交易所的的特规定）是否计入15小时的培训规关即定？ （譬别讨15小联交所举办的研讨会是否视为董是，事及公司秘书的认可培训？ 秘书刊发日期 (最後更新日期) 28/11/2008 主板规则 创业板规则 6A.07, 6A.08 常问问题系列 8 常问问题编号 13. 问题 回应3A.07, 3A.08 事宜 4 如呈交上市排期申请表格时未有一并呈交保荐人有关独立性的声明，联交所会否接受和审批该新上市申请？ 28/11/2008 3A.09 6A.09 8 14. 事宜 4 如情况有变以致保荐人呈交上市申请後不再属独立人士，保荐人应怎麽办？ 26/05/2010 第三A章、18.27、 《第21项应用指引》 第六A章、12 18A.27、 《第二项应用指引》 23. 矿业公司保荐人有甚麽角色？ 30/03/2004 4.04, 4.06, 8.05 不适用 1 15. 根据《主板规则》第4.04及4.06条，交易所具有酌情权，可决定是否接纳在被收购公司的会计师报告内，载有紧接有关收购前少於三个财政年度的会计期间。交易所会在什麽情况下行使这项酌情权？如上市申请人符合《上市规则》第8.05条规定的「市值/收益测试」，交易所会否接受较短的会计期间？ 上市发行人拟配售新股予独立第三者以换取现金，有关详情将透过《主板规则》第13.28 条/《创业板规则》第17.30条所规定的公告披露。 上市发行人於说明有关配售建议对其财务状况的影响时，如公告载有下述资料，发行人是否需要遵守《主板规则》第4.29条/28/11/2008 4.29 7.31 7 68. 保荐明，呈交除非请有一并该新在新规则6A.0变，知联《主任。公司定，合资资格包括否独认专有关项应进行段载应进交易的酌能符上市料，露。接受同样交易年，其成《主则》务资市发内的制或发行就本整资刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应20/10/2011 第五章 第八章 15 1 《创业板规则》第7.31条的规定？ (a) 上市发行人集团按建议中的配售所得款项净额及其最近期刊发的综合资产净值计算出来的经调整资产净值。 (b) 以陈述方式说明建议中的配售对其财务状况的影响 (例如，建议中的配售将增加上市发行人集团的资产净值)。 申请人／发行人是否只须要根据《主板规则》第五章／《创业板规则》第八章披露其物业权益的估值资料？ 20/10/2011 5.01(1) 8.01(1) 15 2 20/10/2011 5.01(1) 8.01(1) 15 3 20/10/2011 5.01(2) 8.01(2) 15 4 20/10/2011 5.01(2) 8.01(2) 15 5 《主则》在情配售毋须业板《主则》告所备，不是则》11.0条；14.619.6任，及资若收购是在最近期的经审计综合收购账目刊发後方进行，如何厘定收用的购成本？ 申请人如何确定物业权益的账面物业值？ 账簿入申在上益。计算时，的物人持表的举例公司则应申请人可否同时从事?物业业务?申请及?非物业业务?？ 业业途。归类使申投资业务?持有（直接或间接）?是否指由「持申请人或其附属公司持有？抑或综合也包括由申请人并无控制权的实於由体（如联营公司或共同控制实否在体）所持有？ 视乎刊发日期 (最後更新日期) 20/10/2011 主板规则 创业板规则 8.01(2) 常问问题系列 15 常问问题编号 6 问题 回应5.01(2) 20/10/2011 5.01A(a) 8.01A(a) 15 7 申请人作营运用途的零售店舖应归类为?物业业务?还是?非物业业务?？ 申请人应如何选取不超过《主板规则》第5.01A(a)条／《创业板规则》第8.01A(a)条所述10%上限的物业？如有两项账面值相若的物业而计入任何一项均可同时超出10%的上限临界线，应选哪项物业作估值？ 申请为?非20/10/2011 5.01B(b)(ii) 8.01B(b)(i15 i) 8 20/10/2011 5.02 8.02 15 9 20/10/2011 5.10 8.36 15 10 一般的账达到10%的下的全文要方5.01条）若有一项我们般披举例占总大及0.970.85中一总值 申请负担进行香港?除估值报告所载物业权益外，其声明非物业业务中并无单一物业权益的账面值占其资产总值15%或以上?的声明应以甚麽时间作准？ 请清楚说明，发行人是否除现行若发规则中有关收购或出售其资产只的资有或主要为物业的公司，且交易何百的任何百分比率达25%或以上时必《主须提供估值的规定外，还必须遵则》守《主板规则》第5.02A(e)条／然後《创业板规则》第8.02A(e)条及的每《主板规则》第5.02B(ii)条／否低《创业板规则》第8.02B(ii)条。 人总须估过发请清楚说明，如何决定何时要披申请露《主板规则》第5.10条／《创有关业板规则》第8.36条的资料。 决定刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应人会谓重及／《上义。人及 (a) (b) (c)(d) 09/05/2008 8.01, 19B.01 不适用 6 B2 香港预托证券发行人有甚麽上市要求？与普通股发行人的要求有何不同？ 30/03/2004 8.05 11.12 1 16. 请解释《主板规则》第8.05条所述「拥有权和控制权维持不变」的意思。 根据《主板规则》第8.05条，偶然产生的收入(非来自主营业务)及联营公司业绩不应计算在溢利内。应如何处理根据国际审计标准比例综合法入账的合营公司业绩？ 倘若公司的市值超逾100亿港元，交易所会否授予发行人豁免，让其公众持股量可降至15%？非香港上市的股份可否计入该15%30/03/2004 8.05 不适用 1 17. 以上可能有关有顾就重香港与股八章证券不过干载的规只适这是度之最大有权一般的联则》绩。30/03/2004 8.08 不适用 1 19. 《主於上公众行股刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应之内？ 30/03/2004 (30/09/2009) 8.08(1)(b) 11.23(7) 1 20. 免让所有如发的股因应请说明根据《主板规则》第根据8.08(1)(b)条规定用作计算公众作计持股量的发行人已发行股本总额总额的定义。 有类管交上市时证券持有人数目及分布的规定将不适用於以发行红利证券方式发行新一类证券，而该新一类证券涉及可认购或购买股份的期权、权证或类似权利的新一类证券；但如情况显示上市发行人的股份可能集中於几个股东手上，则有关豁免并不适用。在何种情况下联交所会认为股权可能高度集中？ 申请香港预托证券在香港上市需时多久？ (於228/11/2008 8.08(2), 8.08(3) 11.23(3)(b8 )(ii), 11.23(8) 15. 事宜 6 联交证券《主板规关股(如证09/05/2008 9.03 不适用 6 B7 28/11/2008 9.11(3a), 9.16(13), 附录五 B表格/H表格/I表格 12.23(2a), 8 12.26(9), 附录六A表格 /B表格 /C表格 16. 事宜 17 请注《上请注《上同。的时任何等具以初 上市章。请，举行足2表格为何新申请人每名董事／监事须首份就其个人资料的准确性向联交所9.11呈交两份承诺？ 12.2其作法，定日（如交）会考刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应02/05/2008 第九A 章 一般 不适用 5 14. 全新的简化後的转板程序会否取代先前的除牌/重新上市的机制？ 02/05/2008 第九A 章 一般 9A.02 不适用 5 15. 可否选用/购买全新的主板股份代号？ 转板是否须经股东批准？ 02/05/2008 不适用 5 16. 02/05/2008 9A.02, 附录一第27A 段 不适用 5 18. 转板申请人转至主板前，其由关连人士提供的财务资助是否需要全部解除？ ／监在经规则《创/C 表於上情况虽说起来段。／监／监（相法）则》为协开招分两此等. 虽然消，全新和成的转可以准程号及《上批准板申规定有关执行请。不过财政务，《上申请先清偿还东提论；转到能属刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应02/05/2008 9A.02, 8.09A 不适用 5 21. 就第8.09A 条有关市值的要求而言，申请转主板的发行人应如何计算市值？ 02/05/2008 9A.02(2) 不适用 5 17. 02/05/2008 9A.02(2) 不适用 5 19. 计算在创业板上市的时间长短时，联交所将计算由在创业板首次上市之日起至(1)申请转板的日期，或 (2)拟在主板上市的日期？ 请举例说明最早可以在哪一日申请转板。 02/05/2008 9A.02(3) 不适用 5 20. 甚麽会构成可妨碍申请转板的「严重违规」事项？ 交所转板修订合的请人严格以计但实市值常是价计申请转主格)时刊发如创市，其刊年报已符定。甚麽况。如下• • • • • 02/05/2008 9A.02(3) 不适用 5 22. 发行人向上市科呈交转板申请时，如何得知其可符合良好行为的要求，即其在申请转板前12 个月内并没有因为任何严重违规或怀疑严重违规事项而成为纪律调查的对象？ 创业规定索取并没反任而成刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应02/05/2008 9A.03 不适用 5 23. 02/05/2008 (02/07/2010) 9A.04 不适用 5 24. 上市所得日期重违则》对象料，见。月内业板并没转板至主12 个期间违反则》由创业板转至主板的转板过程中只要可否进行集资？ 行动在转动。我们实际/或在在这在创业板上市的基础建设、投资大原及矿业公司转主板又如何？有甚於该麽额外的规定？ 申请等公供相有关八章何者股东注: 我02/05/2008 9A.06(3) 不适用 5 25. 02/05/2008 9A.08 9.26 5 26. 转板申请人是否只需要符合清单转板表列的上市要求？ 市要用，转板合所《创业板规则》第9.26 条规定的首次转板首次公告及《主板规则》第发行9A.08 条规定的转板主要公告是否并无刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应均须上市科预先审批？ 02/05/2008 9A.08 不适用 5 27. 公告发布前或转板过程中任何时候，发行人是否均须停牌？ 02/05/2008 9A.10-11 不适用 5 28. 创业板上市权证、期权或可换股工具转至主板的程序如何？ 02/05/2008 9A.11 不适用 5 29. 如转板时或之前不久发行新股，有没有并行买卖安排(即现有股份在创业板买卖，新发行股份则在主板买卖)? 02/05/2008 9A.12(2) 不适用 5 30. 如先前曾就某段期间内的持续关连交易取得股东批准，而碰巧就是在那段期间由创业板转主板，那发行人在主板上市时是否仍须再取得股东批准？ 28/11/2008 10.06(1)(b) 13.08附注 8 2 17. 事宜 7 上市发行人为寻求股东於快将举行的股东周年大会上给予一般授二份要细并向发前申请板上规则板规17.10告的发行告，牌。申请的情否属资料如创相关工具用《神，有相市，在实有关市，在这指引板上台同停止日期的情另外年4 月於20在这科寻东批板而的批效应止。《主《创刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应权，使发行人可进行股份购回，会向股东发出「说明函件」。 《主板规则》第10.06(1)(b)条／《创业板规则》第13.08条附注2 规定，上市发行人须确认多项事宜，其中包括确认其根据《上市规则》发出的「说明函件」或建议中的股份购回均无任何「异常之处」。何谓「异常之处」？ 02/05/2008 10.07, 10.08 不适用 5 31. 02/05/2008 10.08(5) 不适用 5 32. 26/11/2010 11.13 14.24 13 24 明上知规要求素，市发议中地出寻常件」处。上市在转板期间出售或发行股份有没联交有限制？ 的禁平的发行10.08(10.0(10.0请说明转板申请人发行新股的禁根据制期。 板上新股财政格转结束用，公司若有关股份／债权证／认可集体若招投资计划的招股章程增发补编或换电要更换电子形式的招股章程，其随原印刷本申请表格须否修订？ 还是要约(a) (b) (c) 26/11/2010 12.11A(1), 16.04D, 13 25.19B 29.21B(1) 13.09(1), 17.10, 7 22 28/11/2008 69. 有关执行及／或暂停采用混合媒不是介要约的公告是否必须经联交所审批？ 上市公司Z是内地发行人，已发除《刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 17.12 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应13.09(2) 30/03/2004 (30/09/2009) 13.11(3) 17.17, 17.18 1 26. 行H股於主板上市。其拟於内地发行A股新股及申请在内地的证券交易所上市。 上市公司Z将按内地法规及内地证券交易所的规定就发行A股刊发招股章程。在这方面，上市公司Z将按《主板规则》第 13.09(1)条 /《创业板规则》第17.10条的规定刊发公告，及时披露於编制A股招股章程的过程中或因其他事情的发展被确定为股价敏感的资料。就《上市规则》而言，上市公司Z是否仍须在香港交易所网站上刊发该A股招股章程？ 如发行人向联属公司提供的财务资助在规模测试中超过8%的界线 ，哪种披露方式才算适当？发行人在年报中作披露是否已足够？ 业板感资亦须/《创於在透过(以「形式根据发行料，13.1创业告公责任17.1注1:30/03/2004 (30/09/2009) 13.13, 13.14, 13.16 17.15, 17.16, 17.18 1 22. 请说明就《主板规则》第13.13、13.14 及 13.16条/《创业板规则》第17.15 、 17.16及17.18条而言，发行人应该以其赚取的利息还是总贷款额作为代价测试的分子。 就资须为任何易的注: 30/03/2004 (30/09/2009) 13.13, 13.16 17.15, 17.18 1 23. 发行人先前已根据前《主板规则》 《第19项应用指引》或新《主板规则》第13.13条(《创业板规则》第17.15条)，就给予某实体或联属公司贷款发出公告。只要加，而另若有给予刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应若其市值有变，发行人是否须另值，行公布？ 注: 30/03/2004 (30/09/2009) 13.14 17.16 1 25. 若发行人已按《主板规则》第13.13条/《创业板规则》第17.15条公布给予某实体或联属公司贷款，请说明在哪些情况下会触发《主板规则》) 第13.14条/《创业板规则》第17.16条所述的一般披露责任？ 若发条/《贷款阶段▪ ▪ 注: 28/11/2008 (13/03/2009) 13.25A, 13.25B, 13.09 17.27A, 17.27B, 17.10 8 18. 事宜 8 「月报表」及「翌日披露报表」「月应何时呈报？ 间内上午业日报限或任为准「翌发生市前分钟前)呈时间则》17.1刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应如触件亦《创发行限期《创有关根据业板人仍「翌其须联络28/11/2008 13.25A, 13.25B 17.27A, 17.27B 8 19. [ 20事宜 8 28/11/2008 28/11/2008 13.25A, 13.25B 另见：2.07C(4)(b) 13.25A, 13.25B 17.27A, 17.27B 另见：16.03 17.27A, 17.27B 8 20. 事宜 8 呈交「月报表」及「翌日披露报上市表」的具体程序如何？ 表」Word报表格式上市发行人是否需要同时呈交是。「月报表」及「翌日披露报表」交「的中英文版？ 英文8 21. 事宜8 28/11/2008 13.25A, 13.25B 17.27A, 17.27B 8 23. 事宜8 上市发行人可否以电子呈交系统(ESS)以外的其他方式（如电邮、传真或邮寄等）呈交「月报表」或「翌日披露报表」? 2007年，甲上市公司「甲公司」发行了一些可换股债券，以致甲公司的已发行股本可能大幅摊薄。联交所遂就相关股份获准上市加入一项条件（「条件」），要求甲公司必须每月刊发公告，说明该等可换股债券有否转换，并在若干个别情况下另行刊发公告（统称「换股公告」）。 由於甲公司将须根据《主板规则》第13.25A及13.25B条或《创业板规则》第17.27A及17.27B条的规定，在其「翌日披露报表」及「月报表」内如实披露已发行股本的任何变动（包括可换股债券的转换），那麽甲公司是否仍须发布换股公告？ 不可系统表」假如13.2第17等同公告刊发日期 (最後更新日期) 28/11/2008 (13/03/2009) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 24. 问题 回应13.25A(2)(a)(vii) 17.27A(2)(8 a)(vii) 事宜 8 发行人於1月就购回或赎回股份刊发「翌日披露报表」，於2月注销有关购回或赎回股份。发行人须否在注销股份後刊发「翌日披露报表」？ 发行尚未表」份後前时钟」前)。刊发不过期初或「而期将要结余报表注销[ 2028/11/2008 13.25B 17.27B 8 25. 事宜8 2009年1月1日前适用的「月报表」分四种：表格1适用於上市公司；表格2适用於债务证券；表格3适用於衍生权证及股票挂鈎票据；而表格4则适用於单位信托／互惠基金（包括交易所买卖基金）。 2009年1月1日起的情况又是怎样？ 「月报表」第一节 (法定股本之变动) 是否适用於没有法定股本的中国发行人？中国发行人须否於 「月报表」第二节(已发行股本之变动)披露其内资股╱A股的变动？ 28/11/2008 (13/03/2009) 13.25B 17.27B 8 26. 事宜 8 表格表」被废产品的「集体集体增的的开（视「月人。每名股本工具行人股及股)的[ 2028/11/2008 13.25B 17.27B 8 27. 事宜8 28/11/2008 13.28 17.30 7 70. 如上一个月呈交的数据并无任何变动，上市发行人是否仍须每月呈交「月报表」？ 上市发行人拟与独立第三者订立协议，由该独立第三者向上市发行人提供谘询服务，代价则由上市发行人以发行新股予该独立第三者的方式来支付。有关证券发行是否须符合《主板规则》第是，无出「月《主则》现金就所规则第17刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 13.28 另见： 13.25A, 13.25B 17.30 另见： 17.27A, 17.27B 8 29. 事宜9 28/11/2008 13.28, 17.06A 另见： 13.25A, 13.25B 17.30, 23.06A 另见： 17.27A, 17.27B 8 28. 事宜9 13.28条 /《创业板规则》第 17.30条的规定? 上市发行人建议根据一般性授权配售权证以换取现金代价。上市发行人将根据《主板规则》第13.28条／《创业板规则》第17.30条就有关建议配售刊发公告。 该权证赋权予权证持有人认购上市发行人的新股份。在权证获行使而上市发行人将收取新股份的认购款项时，上市发行人是否须遵守《主板规则》第13.28条／《创业板规则》第17.30条的规定？ 上市发行人根据《主板规则》第十七章／《创业板规则》第二十三章采纳了一个股份期权计划。 这上市发行人在下述情况是否要遵守《主板规则》第13.28条／《创业板规则》第17.30条的规定： (i)????上市发行人根据股份期权计划授予期权；及 (ii)???根据股份期权计划获授予期权的人士行使有关期权？ 有关股价上市的一13.2所载行人守《则》权证行人及117.228/11/2008 13.28(12) 17.30(12) 8 30. 事宜9 上市发行人建议按其一般性授权配售新股份以换取现金代价。 《主板规则》第13.28(12)条／《创业板规则》第17.30(12)条规定了上市发行人在公告内须披露一般性授权的详情，当中包括什麽详情？ 28/11/2008 13.29 17.30A 8 31. 事宜9 如上市发行人建议根据一般性授权配售新股，而价格较「基准价」折让20%或20%以上，在这情况下，上市发行人可否在其按《主板规则》第13.28条／《创业板规则》第17.30条刊发的公《主则》行证虽然并不则》三章证券曲解这一在所《主规则《主《创的披上市的资涉及的新(i)批期；权获(iii未动可以公告《创资料必须业板刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应告内载入《主板规则》第13.29条／《创业板规则》第17.30A条规定载入的资料，作为等同符合《主板规则》第13.29条／《创业板规则》第17.30A条的规定？ 28/11/2008 13.32(1) 11.23(7) 7 71. 上市发行人提出供股建议，并由其控股股东全面包销。根据供股建议涉及的股数，如合资格股东没有行使供股权利，控股股东所持有上市发行人的权益将有可能增加至一个地步，致使上市发行人的公众持股量低於《上市规则》规定的最低比率要求。 上市发行人可否进行供股？ 28/11/2008 13.36, 28.05 17.39至 17.42B, 34.05 7 72. 上市发行人尚有若干已发行可换股债券，有关债券可根据条款转换成发行人新股。该等可换股债券是上市发行人两年前根据当时的一般性授权所发行。 於该等可换股债券到期前，上市发行人及可换股债券持有人建议押後可换股债券到期日及延长换股期一年，其他条款则不变。有关建议是否须遵守《主板规则》第13.36条 /《创业板规则》第17.39至17.42B条有关优先购买权的规定? 30/03/2004 13.36(2)(a) 17.41(1) 1 28. 如发行人向股东派送认权证的建议并不包括其海外股东，请说明发行 人是否需要就此事项谘询海外法律意见。 《主板规则》第13.36(2)(a)条/30/03/2004 13.36(2)(a17.41(1) 1 29. 对外上市则》第1般性13.317.420%以金，人正人有人在必须上市市规进行就所信其果进所载个可件配人股众持之上是。日及人重新安第117.3东批授权未转股。规则第34券後批准则除《主业板明，制。律意该规刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应) 30/03/2004 13.36(2)(b) 17.41(2) 1 30. 《创业板规则》第17.41(1)条的规定是否只适用於优先购买权发行证券(如供股/公开招股)？ 修订後的《上市规则》有没有限制发行人於每年更新一般性授权的次数？如何界定「一年」的期限 - 由更新一般性授权起计算，还是根据股东周年大会举行的日期？ 上市发行人拟於下届股东周年大会上提出议案，根据公司组织章程寻求股东批准以发行红股予现有股东。 上市发行人亦拟在同一股东大会上提出议案寻求新的一般性授权。於厘定该一般性授权下获准发行的股数上限时，上市发行人可否包括上述红股？ 上市发行人拟发行可转换成发行人新股的可换股票据。根据可换股票据的条款，换股价将按上市发行人股份在换股前交易日的收市价计算。 上市发行人留意到，若根据其股份最近於联交所买卖的收市价，可换股票据转换为股份时可能会发行的新股总数将不会超过根据现有一般性授权可发行的新股数目。 上市发行人以一般性授权发行有关股份是否可以接受？ 或授性为28/11/2008 13.36(2)(b) 17.41(2) 7 61. 28/11/2008 13.36(2)(b) 17.41(2) 7 62. 28/11/2008 13.36(4)(a) 17.42A 8 32. 事宜14 30/03/2004 13.36(4)(e) 17.42A(5) 1 31. 如上市发行人在股东大会上更新一般地产收购授权，则控股股东是否需要放弃投票，一如《主板规则》第13.36(4)(a)条有关更新一般性授权的规定？ 请解释一般性授权的「补充安根据排」(top-up arrangement)。 准，前一充股修订发行制。一般「一在批期计不可新的行。条 /规定限为另加回的当时就所期收上市能会至换时方上市足以股份是须可能案而最高新股据之13.3条的股东《主业板新一刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 13.36(5) 17.42B 7 63. 28/11/2008 13.36(5) 17.42B 7 64. 28/11/2008 13.39(4) 17.47(4) 8 33. 事宜12 28/10/2011 13.39(4) 的附注 17.47(4) 的附注 16 7. 上市发行人拟与其中一名债权人订立协议，上市发行人同意发行新股偿还贷款。 上市发行人拟根据一般性授权发行新股。有关新股发行是否须遵守《主板规则》第13.36(5)条/《创业板规则》第17.42B条有关根据一般性授权发行新股的股价限制？ 在交易所上市的发行人拟透过配售可认购其新股的认股权证进行集资。由於有关认股权证为上市发行人新一类别的股本证券，上市发行人应如何遵守《主板规则》第13.36(5) 条/《创业板规则》第17.42B 条有关配售证券以换取现金的定价规定？ 2009年1月1日起举行的所有股东大会，即使召开会议的通知是在该日之前发出，是否都强制规定须以投票方式表决？ 可否就程序及行政事宜举例？ 分在後均例如现有於配授权(20%按一股 配售未用(100按供52,5供股发行股补15%)得额157,准。是。行新立协《主板规上市价和合计13.317.4上。是，股东决。程序(a) 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应(b) (c) (d) 19/12/2011 13.39(4) 的附注 17.47(4) 的附注 17 14. 可否就程序及行政事宜举例？ 程序(a) (b) (c) (d) 28/11/2008 13.39(6)(a)及(c), 14A.21 17.47(6)(a7 )及 (c), 20.21 42. 按《主板规则》第13.39(6)(a)条/《创业板规则》第17.47(6)(a)条成立的独立董事委员会应否由上市发行人所有独立非执行董事组成？ 上市公司将会就通过年度业绩召开董事会会议。上市公司已於该会议举行前足7个营业日刊发公告，公布该会议之举行日期。 如上市公司其後决定延迟举行该董事会会议，其是否须要再次发出7天前通知？ 发行人可否只遵守这项新规定，而不修改其组织章程大纲及细则（取消董事可就其占有少於5%权益的决议进行表决的豁免），直至文件须作大幅修订方一并修改？ 若某董事亦是发行人股东，董事会考虑派息时，该董事是否需要放弃参与有关表决？ 独立有关董事14/12/2009 13.43 17.48 9 25. 在不市公上市迟举日期19/12/2011 13.44 17.48A 17 15B. 可以改其28/10/2011 13.44, 附录三注1 17.48A, 附16 录三注5 8. 不需样（表决刊发日期 (最後更新日期) 19/12/2011 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 15. 问题 回应13.44及附录三注1 13.44, 附录三注1 17.48A及17 附录三注5 17.48A, 附16 录三注5 28/10/2011 9. 19/12/2011 13.44及附录三注1 17.48A及7 附录三注5 15A. 30/03/2004 13.51(1) 17.50(1) 1 32. 28/11/2008 13.51(1) 17.50(1) 8 35. 事宜7 14/12/2009 13.51(1) 17.50(1) 9 24. 若某董事亦是发行人股东，董事会考虑派息时，该董事是否需要放弃参与有关表决？ 若某董事在通过涉及另一公司的董事会议决中占有重大权益，但於该公司却没有实益拥有权，该董事是否需要放弃参与有关议决的表决？ 若某董事在通过涉及另一公司的董事会决议中占有重大权益，但於该公司却没有实益拥有权，该董事是否需要放弃参与有关决议的表决？ 发行人拟修订其附属条例(bye-laws)，并於2004年3月31日後举行的股东周年大会上徵求股东批准。 如发行人在其股东周年大会的通知内已载有该附属条例修订的决议事项，发行人是否还需要就有关修订另行发出公告？ 上市发行人建议就其章程细则的若干修订寻求股东批准。 《主板规则》第13.51(1)条／《创业板规则》第17.50(1)条规定，上市发行人须呈交由其法律顾问出具的确认函，当中确认建议的修订符合《上市规则》所载规定，以及上市发行人注册成立地点的法律。 此外，这条文亦要求上市发行人确认：就一家香港上市公司而言建议修订并无任何异常之处。上市发行人是否须就此徴求法律意见？ 根据《主板规则》第13.51(1)条／《创业板规则》第17.50(1)条，如发行人拟修订公司组织章程，发行人必须向联交所提交由其法律顾问向其发出的函件，确认建议中的修订符合《上市规则》及发行人注册成立所在地的法例。 上市公司将修订其公司组织章程，并拟作出以下安排： - 上市公司可否委任一名法律顾不需样（表决是。权益有权是。权益有权如发内列文件就其上市修订否需董事订是异常上市否普可以人士排是刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应19/12/2011 13.51 17.50 17 16. 28/11/2008 13.51(2), 附录五B/H表格 17.50(2), 8 附录六A/B表格 36. 事宜17 问就《上市规则》的合规事宜提供意见，以及另一名法律顾问就遵守其注册成立所在地的法例提供意见？ - 规则中要求的确认信可否由上市公司的内部自雇律师发出？ 当董事、监事或行政总裁辞职、退休或被罢免时，发行人是否亦须根据《主板规则》第13.51(2)条／《创业板规则》第17.50(2)条所载(a)至(x)项作出披露？ 若上市发行人执行董事转任非执行董事，又或非执行董事转任执行董事，有关的上市发行人董事是否须重新签订一份声明及承诺书（承诺表格）？ 28/11/2008 13.51(2)(c) 17.50(2)(c8 ) 37. 请厘清「专业资格」的要求。 事宜13 06/06/2006 (30/09/2009) 13.51(2)(x) 17.50(2)(x2 ) 2. 06/06/2006 (30/09/2009) 13.51A 17.52A 2 3. 若并无任何资料须根据主板规则第13.51(2)条／创业板规则第17.50(2)条若干段落(例如(h)至(w)段)的规定而作出披露时，上市发行人是否要就每一个分段的披露规定逐一作出否定声明，并要覆述有关分段的所有字眼? 抑或可以在作出否定声明时，只提述有关规则的分段编号而毋须详述每项规定的内容? 有关新规则是否适用於上市发行人根据主板／创业板上市规则发出，而封面精美的财务报告? 若适用，那上市发行人可否改为在文件内「公司资料」或「股东资料」的章节内(而非在封面上)披露其股份代号? 不是事或公告条／至(x不用发行则》规则形式然而条或发行所有确保业板董事《主业板业资建筑格，体的只要及的13.5条的较为方式13.517.5别披发行财务业板所述所述於文章节规则刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应19/12/2011 13.51D 17.50C 17 17. 28/11/2008 13.52(2) 17.53(2) 8 38. 事宜7 28/11/2008 13.52(2) 17.53(2) 8 39. 事宜7 28/11/2008 13.52A 17.53A 8 40. 事宜7 31/12/2009 13.56 17.60 8 40A. 事宜7 字面主板2.07发行人可否以单一语文（即只以不可英文或中文）在其网站登载董事载。选任程序？ 《主板规则》第13.52(2)条／除非《创业板规则》第17.53(2)条载市发有须经预先审阅的公告类别。至然如於其他类别的公告，上市发行人发公又可否在刊发公告定稿前将文稿规则呈交联交所审阅？ 联交如上市发行人根据《上市规则》如按刊发公告，而该公告不受《主板／《规则》第13.52(2)条／《创业板的规规则》第17.53(2)条的预先审阅发公规定所规限，那麽联交所又会否并呈要求上市发行人呈交任何文件 得迟（如《上市规则》合规清单），联交以便在公告刊发後审阅有关文发公件？ 其已这些所须交所一类在什麽情况下联交所会行使其在联交《主板规则》第13.52A条／《创权力业板规则》第17.53A条所述权意审利，即要求公告、通函或其他文容时件在刊发前先经其审阅？ 其公场维下，要求行人透过中央结算及交收系统(CCASS)「CC持有发行人股份的投资者 (CCASS保管投资者) 将如何收取发行人的公於CC司通讯？ 《主(所谓透过CCASS持有发行人股份则》的投资者，即指其透过香港中央港中结算（代理人）有限公司持有其有关股份，而其名字不在发行人的股快向东名册出现 。) 的文过经CCAS香港刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应30/03/2004 13.68 17.90 1 33. 一名董事的服务合约并无固定期限，而任何一方均可以给予6个月通知终止合约。由於该合约可能持续超过3年，该合约是否需要经股东批准？ 30/03/2004 13.68 17.90 1 34. 30/03/2004 13.68 17.90 1 35. 如董事服务合约的固定期限为3年，而於3年之後，需6个月通知方可终止该董事服务合约，有关合约是否需要经股东批准？该合约虽然并没有提及在固定期限完结前提早终止合约的赔偿金额，但却清楚列明，若合约余下时间超过一年，则终止合约须按余下时间计算赔偿金额。此等合约是否需要股东批准？ 与董事签订的「雇佣合约」是否我们与「董事服务合约」相同？「雇约」取公用。因此寄通行人格一通讯并寄登记承担CCAS我们事先通知者的们曾则，CCAS予他们就寄回CCAS受影[ 20有关为过行人提早的负在这东批约只发行关合需要期限月通会持批准另一楚列的薪刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应30/03/2004 (02/07/2010) 13.70 17.46B 1 36. 佣合约」会否被视为「以须予公涉及布的交易」处理？ 我们的雇规则17.9符合规定符合发行人在发出股东大会通知後，发行才收到一名股东拟提名某人在股据《东大会上竞选董事的通知。请说规则明发行人就有关提名发出公告或详细补充通函的披露规定。 发行行日日去资料注: 《30/03/2004 13.74 17.46A 1 37. 如董事选举在股东周年大会上进行，发行人在其年报内披露参选董事的履历资料是否已经足够？发行人是否需要在股东大会的通知中列载有关资料、或向股东发出另一通函？ 19/12/2011 13.88 17.100 17 18. 《主则》通知如属项，通函是可示在关董第117.5於年但如事项接受发行《创关资人发未成的资因此的做若现任核数师於任期届满前辞委任刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应19/12/2011 13.90 17.102 17 19. 19/12/2011 13.90 17.102 17 19A. 19/12/2011 13.90 17.102 17 19B. 19/12/2011 13.90 17.102 17 19C. 19/12/2011 13.90 17.102 17 19D. 28/11/2008 14.04, 14.29 19.04, 19.29 8 41. 事宜10 14/12/2009 14.04(1) 19.04(1) 9 1. 任，发行人是否须就委任新核数股东师寻求股东批准？ 股东东批发行人可否以单一语文（即只以不可英文或中文）登载组织章程文登载件？ 若我们将组织章程文件翻译，是有关否两个语文版本均具同等效力？ 英文版本发行人是否须以公告形式登载组发行织章程文件？应用哪一项公告标件，题？ 选择件。若发行人自注册成立起多年来曾发行多次修改其组织章程文件（组织文件章程大纲及细则、章程细则或其正式他具同等效力的组织章程文发行件），是否须在联交所网站登载程文包括所有先前修订的文件？ 是未合版本公司为百慕达公司，若要刊发见上组织章程文件的综合版，须取得股东及法院批准并向百慕达公司注册处登记综合组织章程文件。 如上市发行人旗下已上市的附属上市公司透过一般性授权发行新股以司的收购资产，这会否构成上市发行第1人一项须予公布的交易 ？ 19.0关交大的交易《创的交此外母公乎《业板模测公司易或则》章有发行人拟将其一家附属公司清自愿盘。 然而建议将附属公司自愿清盘是否须予公遵守须予公布交易的规定？ 司的刊发日期 (最後更新日期) 14/12/2009 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 2. 问题 回应14.04(1) 19.04(1) 9 上市公司拟与独立第三者成立合营企业。 根据合营协议，在上市公司或合营夥伴将其持有合营企业的权益转让予任何第三者之前，均须给予另一方股东行使该股东持有的优先承购权(right of first refusal)的机会。上市公司授出／获授优先承购权是否属须予公布交易规则所述的交易？ 14/12/2009 14.04(1)(a) 19.04(1)(a9 ) 3. 法院已颁令上市公司出售其财产以清偿未偿还贷款。 按法院颁令强制出售财产是否须遵守须予公布交易的规定？ 14/12/2009 28/11/2008 14.04(1)(a) 14.04(1)(d) 19.04(1)(a9 ) 19.04(1)(d7 ) 4. 3. 28/11/2008 14.04(1)(f) 19.04(1)(f7 ) 4. 须予公布交易的规则是否适用於发行人购回股份的情况？ 「交易」的定义包括订立或终止对有关上市发行人的经营运作具有重大影响的营业租赁。该租赁交易是否指上市发行人作为承租人的营业租赁？ 载於《主板规则》第14.04(1)(f) 条／《创业板规则》第19.04(1)(f) 条「合营企业实体」一词是否仅指在有关上市发行人账目中列作共同控制实体的企业？ 《主板规则》第14.15(2)条／《创业板规则》第19.15(2)条载有计算涉及成立合营企业实体的交易的代价比率的规定。资产比率、盈利比率及收益比率是否适用於涉及成立合营企业实体的交易？ 若合营夥伴拟注入现金以外的资产作为成立合营企业实体的注资额，上市发行人是否须要为注入资产计算百分比率？ 在此司或方出前，根据先承上市以换利获否收的权优先企业由於自行令出因此情况感资刊发发行予公不论上人或14.0419.0428/11/2008 14.04(1)(f), 14.07 19.04(1)(f7 ), 19.07 5. 不是14.019.0可以形式市发业。就涉言，代价照《业板作为一般立，尽管上市企业行人刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14.04(2), 19.04(2), 7 14.17 19.17 6. 上市发行人已刊发经审计的中期账目。 上市发行人可否以该账目中的盈利及收益数字计算盈利比率及收益比率？ 28/11/2008 14.04(6), 1.01 19.04(6), 7 1.01 1. 上市公司A的证券现於交易所上市。X公司是上市公司A的共同控制实体。 X公司拟向第三者收购若干资产。上市公司A是否须就X公司拟进行的资产收购遵守《主板规则》第十四章／《创业板规则》第十九章的规定？ 及／企业司，实际产。比率根据／《条，率所期刊审计目，益数的盈比较规模这视乎公司（／《创定一家上市公因素会的会计司条例例如：股权，公司董公司在联营公X公公司仍《主则》第定一般司进行章／「上市14.0419.04及其附就所则》1.01司，上进行资刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应30/03/2004 (30/09/2009) 14.04(8) 19.04(8) 1 39. 由持有放债人牌照的公司或《证券及期货条例》所界定的持牌公司所给予的财务资助(例如孖展融资)，是否属於「须予公布的交易」规则所界定的「在日常业务中提供的财务资助」？ 第十四规定。新规所提提供务的银行司，成的问题的公定，被视助」注: 14/12/2009 14.07 19.07 9 5. 14/12/2009 14.07 19.07 9 6. 发行人如向第三者提供财务资在计助，其应如何计算百分比率？ 应以「金14.1条）如发源的及盈时，上市公司拟认购X公司（独立第认购三者）发行的若干可换股债券。供财根据债券的条款，上市公司可全交易权酌情决定是否将债券转换成为X以将公司的新股。 如上对上市公司而言，认购可换股债股权券是否属须予公布交易的规则内的须所指的交易？ 根据刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应30/03/2004 14.07(1) 19.07(1) 1 44. 如上市公司行使债券所附带的换股权，收购X公司的权益将属主要交易或更高级别的交易。上市公司可否在认购债券时寻求股东事先批准行使有关的换股权？ 发行人在计算资产总值测试时，可否剔除会减低资产总值的「负面商誉」？ 认购行使供充评估30/03/2004 14.07(1) 19.07(1) 1 45. 14/12/2009 14.07(2)及(3) 14.07(3) 19.07(2)及9 (3) 19.07(3) 1 7. 30/03/2004 46. 30/03/2004 14.07(4) 19.07(4) 1 47. 30/03/2004 14.07(4) 19.07(4) 1 48. 30/03/2004 14.07(4) 19.07(4) 1 49. 28/11/2008 14.07(5) 19.07(5) 7 7. 「负30号订明扣除誉」言，除「资产总值测试是否适用於收购资资产产(例如股本权益)的交易上？ 上。面值入账子。任何盈利比率及收益比率是否适用於如该发行人在日常业务中收购作自用益及的固定资产（如设备及机器）？ 如发行人变卖上市证券投资，发如出行人应采用该上市公司的营业额合方还是其於该项投资的股息收入作收益为收益测试的分子？ 人的应使为收有关市值应为前五个营业日的平一般均收市价乘以发行人於交易当日情况的已发行股本，还是前五个营业单平日的平均市值？如发行人已发行计算的股份数量在该五天内有变动，果(例两者之间会有差异。 内发此外，「平均收市价」是指简单人提的平均收市价，还是加权平均收供一市价？ 就代价测试而言，发行人的市值计算总额是否包括其所有证券类别的券。市值？请说明优先股及认股权证规则应否包括在内。 包括如发行人有非上市证券或有证券就代在其他市场上市(例如同时发行A已发股及B股的H股发行人)，请说明市证该发行人的市值应如何计算。 都应期前上市发行人拟透过发行可换股票需要刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应14/12/2009 14.07(5) 19.07(5) 9 10. 据作为支付一项收购交易的代价。 上市发行人是否需要计算股本比率？如需要的话，应以哪个数字作为股本比率的分子？ 发行人拟进行一项收购交易，其附属公司将发行新股予卖方以支付部分代价。 发行人是否须就收购建议的分类而计算股本比率？ 经营银行业务的公司，应以以下哪一个金额作为计算收益测试的分母：利息收入、利息收入扣除利息开支，还是营运收入？ 上市发行人拟向第三方卖方收购目标公司。收购的代价包括(i)定额现金；及(ii)若日後发生若干事情，上市发行人在收购完成後可能需支付的额外金额。该笔额外金额将以订约双方在相关时候所协定目标公司的估值来厘定。 上市发行人应如何计算代价比率？ 以假行人分子30/03/2004 14.14 19.14 1 50. 28/11/2008 14.15(4) 19.15(4) 7 8. 28/11/2008 14.16 19.16 7 9. 上市发行人一直就每个财政年度的首三个月及九个月刊发未经审计的季度业绩，当中包括於有关汇报期止的简明综合资产负债表。 上市发行人在计算资产比率时，可否以其最近刊发的未经审计季度业绩所载的资产总值为计算基准？ 28/11/2008 14.16, 14.17 19.16, 19.17 7 10. 上市发行人最近刚按《上市规则》规定刊发其最近财政年度的股本身股行人在此收购发行利息收入策手构披根据《创市发额，据协就建分子可能设上项收般会就创第19发行半年（以计算可以总值就主14.1的经作准然此发行载的季度以其值为根据／《刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应初步业绩公告，但仍未刊发有关年报。这时候若要计算资产比率、盈利比率及收益比率，上市发行人可否以初步业绩公告所载的数字为计算基准？ 30/03/2004 14.16(1) 19.16(1) 1 52. 如发行人计划派发股息，其资产总值须作出调整。如发行人提供以股代息的选择，而其後因此发行股票，其资产总额应如何调整？ 如发行人的已上市附属公司建议派息，发行人是否需要对其资产总值作出调整？ 上市公司建议进行集团重组，当中涉及该上市公司其中一家全资附属公司将若干固定资产按其公平价值转让予另一家由上市发行人持有70%权益的附属公司。 拟进行的集团重组是否须符合《主板规则》第十四章／《创业板规则》第十九章的规定？ 28/11/2008 14.20, 14.04(1)(a) 19.20, 7 19.04(1)(a) 2. 14/12/2009 14.20, 14.07(2)及(3) , 14.17 19.20, 9 19.07(2)及(3) , 19.17 8. 由於上市公司更改财政年度完结日，其最近期经审核账目涵盖18个月。 在计算盈利比率及收益比率时，上市公司应否使用按年计的溢利及收入？ 条，计账字为步业制，益比数字上市发行行人所编下，盈利极少後提发行进行易类规定以股发行要发人在设股经知发行将支对其就集团布交易的实质的影响就所述一家附家附属而言，果。因按其最算的其尽管近期利比能出用全的其拟采刊发日期 (最後更新日期) 14/12/2009 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应14.20, 19.20, 9 14.07(3) , 19.07(3) , 14.14 19.14 9. 28/11/2008 14.20, 14.17, 14.18 19.20, 19.17, 19.18 7 11. 上市公司的主要业务为证券买卖及经纪业务。在最近期经审核账目内，上市公司更改「营业额」的呈报方式：上市公司在过往账目中分别呈报销售所得款项（作为营业额）及投资账面值（作为销售成本），现在则呈报出售投资所得收益或亏损（净额）。 上市公司拟收购另一家公司。如上市公司根据其最近期账目中所呈报的「营业额」（即出售投资的收益／亏损净额） 计算所得的收益比率出现异常结果，其可否采用其他规模测试，即以其在证券买卖业务中出售投资所得的款项作为分母计算？ 上市发行人已刊发其最近期经审计的年度账目。此外，上市发行人於年结後亦已完成向第三方出售一家主要附属公司，并已披露有关详情。 现在上市发行人拟收购一间目标公司。根据《主板规则》第14.18条／《创业板规则》第19.18条，於计算该项收购的资产比率时，上市发行人在其最近期的经审计账目所载的资产总值数字将要就上述出售交易作出调整。当计算该项收购的盈利及收益比率时，上市发行人是否需要调整其盈利及收益数字，剔除已出售的附属公司的业绩？ 测试就计公司由於一般规模母计即可来代其必30/03/2004 14.20 19.20 1 53. 28/11/2008 14.20, 14.28 19.20, 19.28 7 12. 就盈利测试而言，如发行人在最近期发表的账目内录得亏损净额，该发行人提供的替代测试必须经交易所同意。那麽发行人是否需要就所有可能发生的「须予公布的交易」向交易所提交五项测试？ 上市发行人拟收购目标公司的少数股东权益（其股本的5%）作为投资；该项投资将在上市发行人的账目内列作可出售财务资产。 《主则》行人《主则》所可时，的盈就所属於板规计算果，则》19.2司业发行率时需要人录能力发行该发应一们考该拟《主则》收益刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14.20, 19.20, 7 14A.10(10)20.10(10), , 20.31(2), 14A.31(2), 20.32, 14A.32, 20.33(3), 14A.33(3), 20.34 14A.34 45. 28/11/2008 14.22 19.22 7 14. 上市发行人应如何计算资产比则》率、盈利比率及收益比率？ 19.2收益股权然而上市14.2提交虑。上市权益行人代替至於交以所制他规上市发行人可否就某项关连交易《主要求联交所不理会任何一项百分则》比率的计算结果，并提议其他规分类模测试以供联交所考虑采纳？ 在以应用出现用在情况意见测试试的上市发行人最近完成收购一家目由於标公司的80%权益，并已就此项构收购成主要交易的收购交易遵守《上行人市规则》适用的规定。现在上市易，发行人拟收购同一家公司余下20%易。权益，而这宗交易将构成须予披在厘露的交易。 交所联交所会否就以下情况引用《主易类板规则》第14.22条／《创业板否被规则》第19.22条，将建议中的须受收购与先前进行的主要交易合并限。计算？ 就情(a) 建议中的收购与已完成的交易成的於合并计算後会被归类为主要此，交易。 中的(b) 建议中的收购与已完成的交易新分於合并计算後会被归类为非常就情重大的收购事项。 行人刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14.22 19.22 7 15. 14/12/2009 14.22 19.22 9 11. 26/05/2010 14.22 19.22 12 13. 14/12/2009 14.23A 19.23A 9 12. 28/11/2008 (13/03/2009) 14.23A, 14A.27A 19.23A, 20.27A 8 43. 事宜 7 上市发行人最近完成一项不构成须予公布交易的收购，现拟进行另一项单独会构成须予披露交易的收购。然而，这两项收购若合并计算将会被归类为主要交易。 若联交所要求将现时拟进行的收购与先前进行的收购合并计算，《主板规则》第14.22条／《创业板规则》第19.22条规定上市发行人须遵守交易合并计算後所属交易类别的有关规定。有关主要交易的规定应如何适用於这两项收购交易？ 《上市规则》规定，如发行人进行一连串交易，而该等交易全部於12个月完成或彼此有关连，联交所可要求发行人将该等交易合并计算。 发行人应如何界定该「12个月」的期限—其应参照该等交易的完成日期，还是根据交易协议日期？ 若发行人在12 个月内与不同人士完成一连串收购，其中每宗收购均不属主要交易（ 按《上市规则》第十四章的定义），但各宗收购合并计算後却超过25%的界线，则此公司完成有关交易後会 否视为矿业公司？ 根据该《主板规则》第14.23A条，如发行人进行一连串交易以兴建、发展或翻新一项资产，供上市发行人在其日常业务中自用，则联交所不会纯粹因为该等交易涉及一项资产的组成部份而将它们合并计算。 该规则是否适用於上市公司进行交易以兴建一项物业作以下用途：(1)作为办公室自用，又或是 (2)作为投资物业出租予第三者？ 发行人订立任何须予公布的交易或关连交易前，须就合并计算规则在若干指定情况下的应用寻求并计的收规定一般拟进购交尽管购的收购以就定。计算早前合并14.2交易或石(1) (2) 在上宜：议本触发市公新规易前(a)及刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应联交所的指引。 若有以下情况，发行人需否谘询[ 20联交所的意见？ (a) 建议中的交易即使与先前的交易合并计算，亦将不超过相关交易所需的百分比，因而不会被视作须予公布的交易，或被视作关连交易而要符合发表公告、汇报及╱或取得股东批准的规定；或 (b) 发行人已决定将建议中的交易与先前的交易合并计算，并遵守合并交易之後有关交易类别的有关规定。 20/05/2010 14.24 19.24 11 9. 按此项经修订後的规则，若交易涉及主要收购交易及须予披露的出售交易，那是否只有收购一项须经股东批准作实，而出售事项则不受此限？ 上市公司拟出售其於附属公司的权益，以换取现金及买家於目标公司的权益(有关交易)。上市公司出售附属公司属主要交易，而收购目标公司则属须予披露的交易。 通函是否须载有以下资料？ - 目标公司的会计师报告 - 目标公司物业权益的估值报告（目标公司为物业公司） - 显示有关交易对上市公司的影响的备考财务资料 上市发行人拟收购一家开业不足一年的目标公司的股权。在计算盈利比率或收益比率时，上市发行人是否须将目标公司的盈利或收益折算成为年度总额以作为有关百分比率的分子？ 规则询联20/05/2010 14.24 19.24 11 10. 这项定，是否而言易，由於函毋标公就主而言易的须载28/11/2008 14.26, 14.27 19.26, 19.27 7 13. 根据／《条，照目盈利《上算百折算规模发行估目大小刊发日期 (最後更新日期) 28/11/2008 主板规则 创业板规则 19.29, 19.04 常问问题系列 8 常问问题编号 42. 问题 回应14.29, 14.04 事宜10 如上市发行人旗下已上市的附属公司透过一般性授权配售新股，又会否构成上市母公司的一项须予公布的交易？ 28/11/2008 14.40 19.40 7 16. 上市公司A於得到股东批准一项主要交易之後拟修改该项交易的若干条款。 上市公司A的股东先前就该主要交易通过决议案，授予董事权力，准许他们采取一切所需或适当的行动以落实该项主要交易。上市公司A是否须就经修订的交易重新遵守股东批准的规定？ 发行人拟取得股东书面批准以进行一项主要交易，并在公告内作出相关的披露。发行人是否须在刊发公告前先取得联交所批准此项安排？ 14/12/2009 14.44, 14A.43 19.44, 20.43 9 17. 14/12/2009 14.44, 14.86 19.44, 19.86 9 18. 上市公司拟进行一项涉及收购一家目标公司的主要交易。持有上市公司60%权益的控股股东已以书面方式批准进行该项收购交易。 如上市公司其後获悉申报会计师上市公司市母百分第119.0关交大的交易《创的交如视易或上市联交公司一般司的控管作存的意视乎市公守股就所获授落实交易大的一项行。《上获取上，此，《上供充切联如主易规守召根据会计见，主要求股刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14.58(3) 19.58(4) 7 17. 14/12/2009 14.58(5) 19.58(6) 9 13. 28/11/2008 14.58(6) 19.58(7) 7 18. 28/11/2008 14.58(6), 14.58(7) 19.58(7), 7 19.58(8) 19. 将在目标公司的会计师报告内提供有保留的意见，上市公司是否须召开股东大会寻求股东批准该项主要交易？ 上市发行人是否须在须予公布交《主易的公告内披露对手方及其最终《创实益拥有人的身份？ 有不低披《主板规须确市集立人人不要求尽管告内须遵业板则。要披份，交易《上市规则》规定，发行人须在有关公告内披露厘定交易代价的基如何准。就此而言，发行人应提供多资料少详情？ 般都代价《主板规则》第14.58(6)条／上市《创业板规则》第19.58(7)条规近期定，公告内须披露须予公布的交14.0易所涉及的资产之账面值。 19.0若交易涉及收购股本，上市发行尽管人须在公告内披露目标公司资产规则的总值还是净值？ 17.5者全他有料。上市发行人拟收购一家目标公司根据的权益，而该公司所采用的会计板规准则与上市发行人所采用的有所确保不同。 均为当上市发行人根据《主板规则》份。第14.58(6)及(7)条／《创业板规就所则》第19.58(7)及(8)条披露目标规则公司的财务资料时，上市发行人19.0刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14.58(7) 19.58(8) 7 20. 14/12/2009 14.58(7) 19.58(8) 9 14. 14/12/2009 14.60(3)(a) 19.60(3)(a9 ) 15. 14/12/2009 14.60(5) 19.60(5) 9 16. 可否参照目标公司账目所载的相算百关数字？ 标公账。14.519.5考虑准则若上14.519.5账目出目（如所采分别料会《主板规则》第14.58(7)条／这要《创业板规则》第19.58(8)条规物业定，上市发行人须在公告内披露识别交易所涉及的资产於交易前两个收购财政年度应占纯利（包括除税及市发非经常项目前後的纯利）。 後的此项规定是否适用於涉及收购或出，出售物业的交易？如适用的话，适合发行人应披露哪些资料？ 《上市规则》规定，发行人须在适用公告内披露以下资料：「如属适交易用，交易所涉及的资产於交易前自其两个财政年度的应占纯利（包括占纯除税及非经常项目前後的纯利）」。 如目标公司在过去两年均录得净亏损或其营业纪录少於两年，该项规定是否适用？ 上市公司拟出售其於附属公司的尽管权益。 未能出售的收益或亏损只可在完成出《上售交易时才能确定。上市公司是计收否须在签订建议出售协议时在其预期公告内披露该等收益或亏损？ 金额因。该《上市规则》规定，发行人须须要在公告内披露已经或将会以书面露《方式批准主要交易的股东的资的资料。 在刊发主要交易的公告後，上市刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应26/05/2010 28/11/2008 (30/09/2009) 14.61, 11.17, 18.34, 附录一A 部(34)(2), 附录一B 部(29)(2) 14.62, 14.64(2) 19.61, 14.29, 18A.34 12 21 公司决定获取股东书面批准一项主要交易。上市公司是否须另行刊发公告披露该等情况？ 按折现现金流(DCF)计算的天然资凡矿源资产(即储量)估值算不算第按D14.61 条所述的盈利预测？ 值，立会人须法的上市发行人拟收购一家目标公司，此项收购构成须予公布的交易。上市发行人已采用现金流量折现法编制目标公司的估值，而根据《主板规则》第14.61条／《创业板规则》第19.61条，此项估值被视为盈利预测。 上市发行人是否须在须予公布交易的公告及通函内披露该项估值，并遵守《主板规则》第14.62条／《创业板规则》第19.62条，以及《主板规则》／《创业板规则》附录一B部第29(2)段的规定？ 19.62, 19.64(3) 7 21. [即现时[即现时14.66(2)], 19.66(3)], 2.13, 附录一B部29(2)段 17.56, 附录一B部29(2)段 28/11/2008 (30/09/2009) 14.62, 19.62, 14.64(2) ) 19.64(3) 7 22. [即现时[即现时14.66(2)], 19.66(3)], 2.13, 附录一B部29(2)段 17.56, 附录一B部29(2)段 上市发行人拟收购一项能产生收益的资产，此项收购构成须予公布的交易。上市发行人采用现金流量折现法为该项资产编制估值。根据《主板规则》第14.61条／《创业板规则》第19.61条，此项估值被视为盈利预测。 若上市发行人在根据须予公布交易规则刊发的公告内披露此项能产生收益的资产之估值，上市发行人是否须遵守《主板规则》第14.62条／《创业板规则》第19.62条所述的正式汇报规定？ 《上行人测，2.13的一估值基础关公若须发行为其发行条／《主B部规定(《上新) 根据板规上市司的规定在此作的14.6所指载有的资产）板规第17此外的收易类函，刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14.63(2)(c) 19.63(2)(c7 ) 24. 28/11/2008 (30/09/2009) 14.64(2) 19.64(3) 7 23. [即现时[即现时14.66(2)], 19.66(3)], 附录一B部29(2)段 附录一B部29(2)段 上市发行人已根据《主板规则》第14.44条／《创业板规则》第19.44条就建议中的主要交易取得股东书面批准。联交所已根据上市发行人提供的资料，接纳以有关的股东书面批准取代举行股东大会。 由於拟进行的交易不会经由股东大会表决，该宗交易的通函是否仍须根据《主板规则》第14.63(2)(c)条／《创业板规则》第19.63(2)(c)条，载有董事就股东应采取的表决行动给予的建议？ 若有关须予公布交易的通函载有盈利预测，《主板规则》／《创业板规则》附录一B部第29(2)段规定，财务顾问须确信有关盈利预测是董事会经过适当与审慎的查询後方行制订，并须就此作出报告，而该报告亦须在通函内刊载。 若上市发行人并无就须予公布的交易委任财务顾问，其董事可否自行确认他们是经过适当与审慎的查询後才作出有关盈利预测？ 利预则》规定(《上新) 《主板规交易须载第119.6有董据董合理就所应如建议体利30/03/2004 (30/09/2009) 14.64(8) 19.64(9) 1 54. [即现时[即现时14.66(8)], 19.66(9)], 14A.59(11) 20.59(12) 就须第119.6测，上市件，查询就所《主板规附录会所情况(《上新) 发行人在通函中披露每名董事以在大及其联系人竞争业务的利益，是上市否需包括附属公司层面的独立非利益执行董事及董事的相关资料？ 附属披露则，料: 价敏务、者需情的(《上刊发日期 (最後更新日期) 28/11/2008 (30/09/2009) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应14.66(2) 19.66(2) 7 25. [即现时14.66(10)], 附录一B部28段 [即现时19.66(11)], 附录一B部28段 上市发行人正就建议中的主要交易编制通函。 《主板规则》第14.66(2)条[即现时《主板规则》第14.66(10)条]／《创业板规则》第19.66(2)条[即现时《创业板规则》第19.66(11)条]规定，上市发行人的通函须载有根据《主板规则》／《创业板规则》附录一B部第28段有关集团於最後实际可行日期的负债声明。上市发行人可否只提述集团在其最近期刊发的经审计账目或中期报告所披露的负债状况？ 28/11/2008 (30/09/2009) 14.66(2) 19.66(2) 7 26. 根据《主板规则》第14.66(2) [即现时14.66(10)], 附录一B部30段 [即现时19.66(11)], 附录一B部30段 [即现时《主板规则》第14.66(10)条]及14.68(1)条／《创业板规则》第19.66(2) [即现时《创业板规则》第19.66(11)条]及19.68(1)条，有关非常重大14/12/2009 14.66(10)及(12) 19.66(11)及(13) 9 19. 的出售事项的通函必须根据《主板规则》／《创业板规则》附录一B部第30段载有有关上市发行人董事就是否有足够营运资金可供集团运用的声明。 若上市发行人拟出售附属公司，而此项出售交易构成非常重大的出售事项，上市发行人在编制上述营运资金声明时，该声明应涵盖集团或是集团余下的业务？ 上市公司就一项主要收购交易刊(1) 发的通函将载有收购目标公司的会计师报告、有关营运资金是否充足的声明及债务声明。 (2) (1) 《上市规则》规定，上市公司须提供由其财务顾问或核数师发出的函件，确认营运资金声明是由董事经过审慎周详查询後作出，而提供融资的人士或日更该《须在明，负债之前2008新申函件近期期终这要此外规则注2「集近期建议的任(《上新) 《主B部明须括将的附定不(《上新) 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14.67 19.67 7 27. 机构已书面确认该等融资的存在。联交所是否接受由上市公司的申报会计师（而非财务顾问或核数师）提供确认信？ (2) 债务声明是否须经由专业会计师或顾问审阅？ 《主板规则》第14.67条／《创业板规则》第19.67条载有就构成主要交易的收购交易所刊发的通函的具体披露规定。 上市发行人是否须就涉及成立合营企业的主要交易遵守《主板规则》第14.67条／《创业板规则》第19.67条所载的披露规定？ 28/11/2008 (30/09/2009) 14.67 (4)(b)(i) 19.67 7 (4)(b)(i) 28. [即现时14.67(6)(b)(i)] [即现时19.67(6)(b)(i)] 当厘业板交所发行一般发行该项产，板规用。若成上市产（该项注入收购《主则》《主板规则》第14.67(4)(b)(i)就《条[即现时《主板规则》第[即14.67(6)(b)(i)条]／《创业板规14.6则》第19.67(4)(b)(i)条[即现时第1《创业板规则》第规则19.67(6)(b)(i)条]规定，就涉及将予收购任何会产生收益并具有可识别的收入或资产估值的资产（业务或公司除外）的主要交易而刊发的通函，必须载有「前3个会计年度载有有关资产可识别的净收入之损益表及（如有）有关资产的估值（如卖方持有资产的时间较短，则可少於 3 个财政年度） ……」。 上市发行人现正就涉及收购若干项会产生收益的资产的主要交易建议编制通函。若卖方并无提供有关将予收购资产的损益表及估值，《主板规则》第14.67(4)(b)(i)条[即现时《主板规则》第14.67(6)(b)(i)条]／入，益表录，内。的协其及关的目标资料(《上新) 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14.67A 19.67A 8 46. 事宜16 28/11/2008 14.67A(1) 19.67A(1) 8 45. 事宜16 28/11/2008 (02/07/2010) 14.68(2)(a)(19.68(2)(i) a)(i) 7 29. 20/05/2010 14.68(2)(a)(i) 19.68(2)(a11 )(i) 1. 20/05/2010 14.68(2)(a)(i) 19.68(2)(a11 )(i) 2. 《创业板规则》第19.67(4)(b)(i)条[即现时《创业板规则》第19.67(6)(b)(i)条]的规定是否适用？ 联交所会否授出寛免，容许发行《上人毋须严格遵守补充通函的披露行做规定？ 容许备时格遵将按上市发行人如拟暂缓遵守初步通是，函的披露规定，是否须事先经联合《交所同意？ (1)(第1载条交所上市发行人拟於2008年7月中发虽然送非常重大的出售事项的通函。规则由於上市发行人的财政年度结束公告日为12月31日，其拟根据《主内所板规则》第14.68(2)(a)(i)条附上市注1，在通函内收载集团余下业务13.0截至2007年12月31日止三个财的一政年度及汇报期末段 (即由2008出现年1月1日至2008年4月30日) 条／出披的会计师报告。 上市发行人是否须在发送通函上市时，刊发公告披露汇报期末段的上市可能财务资料？ (《上新) 发行人选择在非常重大出售事项(a) 通函内披露发行人集团财务资料时独立披露所出售项目的资料（即《上市规则》内的选择(B)）。 (a) 发行人应披露所出售项目的哪些财务资料？ (b) 核数师或申报会计师可否就已(b) 经审计的发行人集团财务资料给予审阅意见？发行人应否就其集团的财务资料收载会计师报告而非审阅报告？ 此项规则规定财务资料须包括资该等产负债表、损益表、现金流量表年度及股本权益变动报表。该等报表及分刊发日期 (最後更新日期) 20/05/2010 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应14.68(2)(a)(i) 19.68(2)(a11 )(i) 3. 20/05/2010 14.68(2)(a)(i) 19.68(2)(a11 )(i) 4. 20/05/2010 14.68(2)(a)(i), 4.06(1)(a)附注 14.68(2)(a)(i) 19.68(2)(a11 )(i), 7.05(1)(a)附注 19.68(2)(a11 )(i) 5. 20/05/2010 6. 须收载哪些详情？ 「《香港会计准则》第1号（经修订）──财务报表的列报」要求实体须以下列方式列报某一段期间内所计入的所有收益及支出项目： (a) 单一张全面损益表；或 (b) 两张报表：一张展示收益或亏损项目的报表（独立损益表），另一张以收益或亏损为首项继而展示其他全面损益项目的报表（全面损益表）。 请清楚说明此规则中有关「损益表」的披露规定。 上市公司是否可以在其非常重大出售事项通函内按选择(A)披露部分财务资料，另按选择(B)披露另一部分资料？例如：上市公司可否： - 按选择(B)披露集团三个财政年度的财务资料，而最近一个会计年度的结算日期距通函日期超过六个月（当中，把所出售项目的资料独立披露）；及 - 按选择(A)披露所出售项目於汇报期最後的非完整财务期间的财务资料？ 在一项非常重大出售事项中，上市公司拟出售其於两年前购入的公司的权益。上市公司的通函内可否只列载购入该公司之日以後的财务资料？ 根据此项规则，核数师或申报会计师在审阅有关财务资料时应采纳哪套准则？ 选择不可整段度及通函度的20/05/2010 14.68(2)(a)(i) 19.68(2)(a11 )(i) 7. 发行人是否需要在非常重大出售事项通函内刊载其核数师或申报会计师的审阅报告？ 此项规则的附注2订明，若所出售项目的资产没有在发行人的综合账目内入账，联交所或可放宽相关的披露规定。 20/05/2010 14.68(2)(a)(i) 附注2 19.68(2)(a11 )(i) 附注2 8. 核数香港理事行。HKSR2410不需已经阅，内的就收交易报告免而刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 (02/07/2010) 14.68(3) 19.68(3) 7 30. 联交所会在哪些情况下放宽相关我们的披露规定？ 的账否已况等豁免《主板规则》第14.68(3)条／如在《创业板规则》第19.68(3)条规(即定，上市发行人须根据《主板规14.6则》附录十六第32段／《创业板则》规则》第18.41条在非常重大的者)，出售事项的通函内披露集团余下披露业务的财务资料。 团财请清楚阐明该项披露的汇报期。 如在(即14.6则》者)，披露已刊市集年间间)。注: 28/11/2008 14.69(3) 19.69(3) 7 31. 28/11/2008 14A.04, 14A.35(1) 20.04, 7 20.35(1) 32. 《主板规则》第14.69(3)条／《创业板规则》第19.69(3)条规定，有关非常重大的收购事项的通函必须载有「有关经扩大後的集团所拥有的土地或楼宇权益之估值报告，而该估值报告须符合《主板规则》第五章／《创业板规则》第八章的规定」。 若上市发行人在建议中的非常重大的收购事项中所购入的资产既非一项物业，亦非一家公司而其资产只有或主要为物业，请清楚阐明《主板规则》第14.69(3)条／《创业板规则》第19.69(3)条是否适用。 上市发行人拟订立一项关连交易。该项交易可获豁免遵守《主板规则》第十四A章或《创业板规则》第二十章所载申报、公告及须获得独立股东批准的规定。 《主则》易涉而其易的易或资料若收5.02述为或主14.619.6需要《创人及易订刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应30/03/2004 14A.10(1), 20.10(1), 1 14A.10(4) 20.10(4) 55. 28/11/2008 (02/07/2010) 14A.11(3) 20.11(3) 7 34. 上市发行人是否需要就该项关连交易订立书面协议？ 孖展融资活动乃证券公司的主要业务。此等交易会否被视作财务资助？而发行人是否需要遵守披露规定？ 「经营银行业务的公司」是否包括持有放债人牌照的公司？ 根据《主板规则》第14A.11(3)条/《创业板规则》第20.11(3)条，「关连人士」包括中国发行人的监事。就关连交易的规则而言，「关连人士」是否包括中国发行人旗下附属公司的监事？ 孖展不属此，股东「经持有是。业板有所行人注: 20/05/2010 14A.11(4)(b) 20.11(4)(b10 ) 12. 20/05/2010 14A.11(4)(c) 20.11(4)(c10 ) 13. 28/11/2008 14A.13(1)(a)20.13(1)(a7 , ), 14A.31(3)(a) 20.31(3)(a) 37. X先生是上市公司的董事。X先生及其儿子分别持有甲公司20%及40%的股权。 上市公司与甲公司之间的交易是否属关连交易？ X先生是上市公司的董事。Y先生是X先生的外甥。 X先生及Y先生分别持有甲公司20%及40%的股权。上市公司与甲公司之间的交易是否属关连交易？ 上市发行人及其控股公司组成一家合营企业，两者的股权比例为80:20。该合营企业於上市发行人的账目内被列作为其一家 (非全资拥有的) 附属公司。 上市发行人及其控股公司拟按两者现时於合营企业的股权比例以现金形式向合营企业进一步注资。 在这情况下，上市发行人及其控股公司的注资会否构成关连交易？ 是。司的生的连交是。先生公司应谘按《业板企业上市《主业板连交批准由於士，的附则》则》易。刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14A.13(1)(b) 20.13(1)(b7 ) 38. 其持此控第120.3及股上市发行人拟收购G公司的60%权(1) 益。G公司乃由一名独立第三方 (个别人士P) 全资拥有。 完成该收购交易後，个别人士P将继续持有G公司的40%权益，而G公司将成为上市发行人持有60%权益的附属公司。 (1) 收购一事是否构成一项关连交易？ (2) 如完成收购後个别人士P获委任为上市发行人的董事，问题(1)的答案又会否不同？ (2) 28/11/2008 14A.13(1)(b) 20.13(1)(b7 ) 39. E公司为上市发行人持有80%权益的附属公司，而E公司余下20%权益则由上市发行人的控股公司(F公司)持有 。 上市发行人拟将其於E公司的80%权益售予一名独立第三方(个别人士Z)。 由於人士则》第2易」然而14A.刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应20/05/2010 14A.13(1)(b) 20.13(1)(b10 ) 15. 14/12/2009 14A.13(2)(a)(i) 20.13(2)(a9 )(i) 20. 20/05/2010 14A.31(1A) 20.31(1A) 10 14. 28/11/2008 (02/07/2010) 14A.31(2), 20.31(2), 7 14A.32, 20.32, 14A.33(3), 20.33(2), 14A.34 20.34 43. 这项出售交易会否构成关连交20.1易？ 公司《主《创所指上市公司及X先生分别持有附属是。公司A 60%及40%的股权。附属公A的权司A拟向独立第三者发行新股。X司A先生并无作出任何安排出售其於符合附属公司A的现有股权。 按此规则，上述「视作出售交易」构成上市公司的关连交易，纯粹是因为X先生为附属公司A的「控制人」。根据此规则注4，若X先生於附属公司A的持股量不变，有关出售交易可获豁免遵守关连交易的规定。 该发行新股建议会将X先生於附属公司A的权益摊薄至约36%。有关发行建议是否符合豁免资格？ X公司是上市公司的主要股东。 尽管上市公司拟向独立第三者收购X导致公司发行的若干可换股票据。该据，项交易是否构成上市公司的关连助。交易？ 的关甲公司、乙公司及丙公司为上市(a) 适公司的非全资附属公司。 的X先生是上市公司的董事。Y先生(b) X先生 上市公司 并非上市公司层面的关连人士。 其甲公司是上市公司的关连人士，X因为X先生持有甲公司的主要权符80% 20% 益。乙公司及丙公司作为甲公司甲公司 的附属公司，亦属关连人士。 Y先生 此规则所述的豁免是否适用於： (a) 甲公司与乙公司之间的交易；10% 90% 90% 10% 及 乙公司丙公司 (b) 甲公司与丙公司之间的交易? 《主板规则》第十四A章/《创业最低板规则》第二十章所载的最低豁般商免水平是否适用於所有不超过相及上关规则所载的指标水平的关连交关连易？ 注: 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应20/05/2010 14A.31(2)(b) 20.31(2)(b10 ) 9. 28/11/2008 14A.31(3)(a) 20.31(3)(a) 7 44. 上市公司及其一名董事分别持有附属公司A 80%及20%的股权。 此规则(b)段所订的1%新水平是否适用於上市公司与附属公司A之间的交易？ 《主板规则》第14A.31(3)(a)条/《创业板规则》第20.31(3)(a)条是否适用於上市发行人旗下一家附属公司按其股权比例向关连人士(以其作为该附属公司股东的身份)发行股份的情况？ 不适属公A是而有20/05/2010 14A.31(7) 20.31(7) 10 11. 17/9/2010 14A.31(9) 20.31(9) 10 5A. 20/05/2010 14A.31(9)(b) 20.31(9)(b10 ) 1. 20/05/2010 14A.31(9)(b) 20.31(9)(b10 ) 2. 20/05/2010 14A.31(9)(20.31(9)(b10 3. 是。《创除非人」司。14A.20.3上市士(以其股此项新规则准许发行人为其业务这需购买消费品或消费服务，但前提舖展是该等货品或服务须有公开市单，场，而且定价须具透明度。 报价发行人如何厘定「货品或服务的定价具透明度」？ 一个月前，上市公司出售其附属如属公司（A公司）。 与A由於在出售交易前，X先生是A公按《司的董事，X先生按《上市规则》司属第14A.11(2)条是上市公司的关连人士。X先生与上市集团没有其他关连。 上市公司可否就其拟与X先生进行的交易应用「非重大附属公司豁免」？ 发行人完成了配售新股。按此规不需则评定一附属公司是否「非重目内大」时，发行人是否须就配售新而该股所得款项调整资产比率？ 年度发行人在数月前购入甲公司的大不可部分股权。 一个按此规则评定甲公司是否属「非料，重大附属公司」时，发行人可否司在参考甲公司在收购日期後之期间所录得的总资产、溢利及收入？ 发行人最近与第三者合组合营企即使刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 ) 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应b) 业。 该合营企业是发行人的非全资附属公司，但其仍未刊发首份账目。发行人可否采纳「非重大附属公司豁免」？如可以，发行人应如何计算各个百分比率？ 20/05/2010 14A.31(9)(b) 20.31(9)(b10 ) 4. 20/05/2010 14A.31(9)(b)(i) 20.31(9)(b10 )(i) 5. 20/05/2010 14A.32(1) 20.32(1) 10 10. 17/9/2010 14A.32(1) 20.32(1) 10 10A. 28/11/2008 14A.33(3), 20.33(3), 7 14A.34 20.34 46. 发行议采是否就所业的是可立的用。按此规则评定附属公司是否「非可以重大」时，发行人可否不时由采属公用「三年测试」改为采用「一年测试」，又或由采用「一年测试」改为采用「三年测试」？ 若附属公司的业绩在过去三年出「异现波动（譬如因为附属公司在某「异一年有异常的业绩表现），发行百分人可否应用「异常测试」差异(anomalous test)？ 司的规则修订前，上市公司签订一份不可协议向关连人士收购一项目标资时适产。由於部分百分比率超过2.5 %，该关连交易须遵守股东批准规定。 当规则修订有效时，上市公司尚未举行股东大会批准有关交易。若所有百分比率低於5%，上市公司可否按新规则中的最低豁免水平条文，获豁免遵守股东批准规定？ 2010年1月，上市公司与一名附上市属公司层面的关连人士就若干持免於续关连交易签订一份协议。该协如有议为期三年，直至2012年12月都低31日终止。有关交易须符合年度报告申报审核、申报及公告的规定。 规则修订後，上市公司可否就按协议进行的交易，应用新的最低豁免水平（1%）？如可以的话，当编制截至2010年12月31日的年报时，上市公司是否须就其於规则修订前（即由2010年1月1日至6月2日期间）进行的交易遵守申报及年度审核的规定？ 资产比率及收益比率是否适用於为将涉及以下活动的持续关连交易： 百分刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14A.33(3), 20.33(3), 7 14A.34 20.34 47. 28/11/2008 14A.33(3), 20.33(3), 7 14A.34, 20.34, 14A.35(2) 20.35(2) 48. 20/05/2010 14A.33(4)20.33(4)、10 、20.33(5) 14A.33(5) 6. (a) 上市发行人销售货品或服务； 板规(b) 上市发行人购买货品或服务；《创及 条评(c) 上市发行人租用物业？ 小。为分率、同时上市发行人拟与其主要股东订立《主一项协议，内容涉及向主要股东条/购买原材料，为期六个月。上市20.3发行人预期在这六个月期间後会适用继续与该主要股东进行有关交交易易。 比率上市发行人应否按协议期间 (即则》六个月期间) 的交易价值估计交就所易上限金额以计算建议交易的百交易分比率？ 於有续进等百下，他认以交基准规模上市发行人须就不属《主板规不是则》第14A.33条/《创业板规於协则》第20.33条所述范围内的各算有项持续关连交易订立全年上限。高的如有关交易的协议期限超逾一进行年，上市发行人是否应以协议的整段期限的全年上限总额计算有关百分比率？ 上市公司拟将「非重大附属公司(a)(豁免」（或「被动投资者豁免」）应用於下列与X公司进行的持续关连交易： (a) 上市公司拟持续向X公司购买(a)(原材料。现时X公司符合豁免条件。 (i) 双方是否须就此等采购交易签订一份框架协议？ (ii) 若双方现就此等采购交易签订一份框架协议 (b) 在(如为期3年)，是否意味立着所有根据此协议进行的规采购交易均可获得豁免？ 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应20/05/2010 (17/9/2010) 14A.33(4) 20.33(4) 10 7. (b) 上市公司并与X公司签订一份租用办公室的协议。该协议为期3年，并载有固定条款。若X公司一年後不再符合豁免条件，上市公司是否须要遵守关连交易规则？ 上市公司签订一份协议，将物业出租予旗下附属公司的董事X先生。该协议为期3年，并载有固定条款。 签订租约时，X先生并不符合「非重大附属公司豁免」的豁免条件。上市公司已遵守适用的关连交易规定。 若一年後X先生符合豁免条件，上市公司是否仍须在余下租期遵守申报及年度审核的规定？ 在此等规则修订前，上市公司曾就持续关连交易（譬如向关连人士出售产品）签订一份框架协议。有关交易须遵守年度审核、申报、公告及股东批准的规定。 (a) 规则修订後，上市公司可否应用「非重大附属公司豁免」（或「被动投资者豁免」）於有关交易？ (b) 如问题(a)的答案是 「可以」，而该关连人士从2010年1月1日起已符合豁免条件，当编制截至2010年12月31日的年报时，上市公司是否须就其於规则修订前（即由2010年1月1日至6月2日期间）进行的交易遵守申报及年度审核的规定？ 曾获无限期豁免遵守披露规定的发行人，在2004年3月31日之後，将需要符合新的规则。请说明须遵守新规则的范畴 – 发行人只须遵守申报规定，还是有关交易须经股东批准及发行人须重新商议协议条件？ 一年应用生在司就但其市公的规另一就其的规先生无须(a) 20/05/2010 (17/9/2010) 14A.33(4)20.33(4)、 10 、 20.33(5) 14A.33(5) 8. (b) 30/03/2004 14A.35 不适用 1 59. 发行最理经股发行股东况下发行後合遵守刊发日期 (最後更新日期) 28/11/2008 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 49. 问题 回应14A.35(1) 20.35(1) 7 上市发行人可否就持续关连交易订立为期三年的书面协议；该协议除非双方同意终止，否则将自动重续？ 28/11/2008 14A.35(1), 20.35(1), 7 14A.35 20.35(2), (2), 20.52 14A.52 50. 不可14A.20.3规则20.3协议就所定是议，步获对手续生《主板规期限上市发行人拟就若干持续关连交(1) 易订立协议，为期六年。根据《主板规则》第14A.35(1)条/《创业板规则》第20.35(1)条，上市发行人的独立财务顾问已向其提供意见，解释为何须订立期限较长的协议，并确认有关合约的六年期限合乎业内常规。 (1) 在这情况下，上市发行人是(2) 否须披露该独立财务顾问的意见？ (2) 上市发行人是否须就协议的整段期限订立有关持续关连交易的全年上限，并在首次订立有关协议时遵守《上市规则》适用的规定？ 《主板规则》第14A.35(2)条/《创业板规则》第 20.35(2)条规定，上市发行人须就不属《主板规则》第14A.33条/《创业板规则》第20.33条所述范围内的持续关连交易订立全年上限。 上市发行人应该参照其财政年度还是日历年度订立全年上限？ 上市公司将刊发有关重续若干持续关连交易协议的公告。 《上市规则》规定，上市公司须披露交易上限金额及厘定该上限金额的基准。上市公司是否须要披露过往的交易金额？ 28/11/2008 14A.35(2) 20.35(2) 7 51. 这是上市限，安排第120.3年度14/12/2009 14A.35(2) 20.35(2) 9 21. 就持定，参照易及易，额，刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14A.36 20.36 7 52. 17/9/2010 14A.37、 14A.38 、 14A.46 20.37、 20.38 、 20.46 10 14A. 28/11/2008 14A.43, 13.36 20.43, 17.39, 17.41 7 53. 14/12/2009 14A.56(6) 20.56(6) 9 22. 28/11/2008 14A.59(6) 20.59(7) 7 54. 《主板规则》第14A.36条订明：如实际交易金额超逾了按《主板规则》第14A.35(2)条所订的上限，则上市发行人必须重新遵守《主板规则》第 14A.35(3)及(4)条的规定。 上市发行人是否须在超逾现有上限之前重新遵守《主板规则》第14A.35(3)及(4)条的规定？ 2010年1月至 5月，上市公司与甲实体进行若干非豁免的持续关连交易（「交易」）。当时甲实体属关连人士，纯粹是因为它是上市公司的发起人。 规则修订後，「发起人」不再属关连人士。当编制截至2010年12月31日的年报时，上市公司是否须就交易遵守申报及年度审核的规定？ I公司拟向一名董事收购一项物业，而有关交易构成须予披露及关连交易。建议收购的代价将以卖方获发I公司的新股份来支付。 如I公司召开股东大会批准建议收购，将没有任何股东须就此放弃投票。持有I公司60%权益的母公司已就I公司进行有关交易授出书面批准。 在这情况下，联交所会否豁免I公司按《主板规则》第14A.43条/《创业板规则》第20.43条召开股东大会批准这项关连交易？I公司又可否根据现有一般性授权发行该等代价股份？ 根据《上市规则》，如发行人拟向关连人士出售其持有不超过12个月的资产，其必须在公告内披露最初购入有关资产的成本。 若出售目标是发行人在过去12个月内成立的公司，该项披露规定是否适用？ 《主板规则》第14A.59(6)条/就此过往厘定是。规则的监易金当行《主规定不须由於14A.所载遵守通过由於批准亦不则》规则一般该项其过公司就此涉及购的这将刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 (02/07/2010) 14A.59(6) 20.59(7) 7 55. 《创业板规则》第 20.59(7)条是如所否适用於收购或出售一家持有物於其业的公司？ 14A.20.5如所或以板规则》情况售一板规章编《主板规则》第14A.59(6)条/《创就所业板规则》第 20.59(7)条是否适用资源主要於收购煤矿开采权？ 只要所收购或出售的资产的重要第18性主要在於其资本值，则《主板第18规则》第14A.59(6)条/《创业板规涉及则》第20.59(7)条的规定将适用。 易(或就《板规纳相主要告。注:?28/11/2008 14A.59(6) 20.59(7) 7 56. 《主板规则》第14A.59(6)条/《创业板规则》第 20.59(7)条是否适用於上市发行人收购机器及设备的情况？ 28/11/2008 14A.65 20.65 7 57. I公司为上市发行人非全资附属公司，上市发行人及X公司分别持有I公司80%及20% 股权。X公司是上市发行人附属公司层面的关连人士，其纯粹因为在I公司持有重大权益而成为上市发行人的关连人士。 上市发行人及X公司拟按各自於I公司的权益向I 公司提供股东贷由於本值规则则》内载估值作出由於士，14A.第2市发属於X公《主《创刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应28/11/2008 14A.68, 14A.70(2) 20.68, 20.70(2) 7 59. 28/11/2008 14A.70(2), 20.70(2), 7 14.76(2) 19.76(2) 60. 28/11/2008 14A.72(2), 20.72(2), 8 14A.73(2)(20.73(2)(b48. 事宜14 款。 所述按股份比例提供股东贷款的安排司如是否需要符合关连交易规则？ 来说当中证的《主板规告及上市发行人拟向一名不属关连人在上士的第三者卖方购入目标公司70%并非权益。同时，双方签订选择权协情)行议，同意卖方给予上市发行人可士，酌情行使的认购权，以购入卖方板规在目标公司余下30%的全部权益。 则》收购完成後，目标公司将成为上上市市发行人的附属公司，卖方亦由14A.於其在目标公司持有重大的股权20.7而成为上市发行人的关连人士。上市发行人行使认购权会否构成《上市规则》所述的关连交易？ 上市发行人拟进行的交易涉及独(1) 立第三者向上市发行人授予选择权，让上市发行人可向独立第三者购入一项资产。选择权由上市发行人决定是否行使。 当上市发行人获授予选择权时，其并无任何计划或时间表可显示会否或何时会行使选择权以购入目标资产。 (2) 上市发行人拟就签订选择权协议寻求所需的股东批准。 此外，上市发行人亦拟就行使选择权寻求股东批准。 於行使选择权时须支付的总代价实际金额及所有其他有关资料均属已知悉的资料，并将於寻求股东批准时向股东披露。在上市发行人行使选择权时，任何相关事实并无出现变化。 (1) 於行使选择权时，上市发行人是否需要另外寻求股东批准？ (2) 如目标资产的卖方是上市发行人的关连人士，问题(1)的答案会否不同？ 就属《主板规则》第14A.72条／有关《创业板规则》第20.72条所述阅《刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 ), 20.73(3) 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应b), 14A.73(3) 的合资格地产收购而言，对於独板规立董事委员会函件及独立财务顾问函问函件的内容有甚麽要求？ 14A.条。[《上新] 28/11/2008 十五章 二十一章 7 66. 上市公司Y是中国发行人，已发行H股在交易所上市。上市公司Y亦已发行A股在内地一家证券交易所上市。上市公司Y拟於内地发行一些债券，当中亦涉及以红利证券方式派送认股权证，让认股权证持有人认购上市公司Y的A股新股。 有关的认股权证发行是否须符合《主板规则》第十五章/《创业板规则》第二十一章的规定？ 28/11/2008 15.02, 13.36(2)(a) 21.02, 17.41(1) 7 65. 28/11/2008 (13/03/2009) 17.06A 23.06A 8 49. 事宜 8 是，司Y根据板规则》一章或购证(包要载规定定，其股上市发行人拟以红利证券方式按所述比例向现有股东发行认股权证。 人亦《主板规则》第13.36(2)(a)条/ 《创《创业板规则》第 17.41(1)条订有认明按比例发行证券予股东毋须股批准东批准。此规则是否适用於上市东按发行人以红利证券方式发行认股《创权证？ 一般因此够「证券须经发行人应该在授出股份期权时发《主表公告，还是在股份期权被接纳规则时发表公告？ 份期公告条╱规定「提期权早刊17.0授出[20026/05/2010 18.01(3) 「矿业公司」及「主18A.01(3) 12 「矿业公司」及「主1. 在计算界定「矿业公司」所涉及有关类别测试的25%界线时，营运成本为，是否包括加工及提炼（以至营缺部刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 要业务」的定义 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应要业务」的定义 销）业务？ 26/05/2010 18.01(3) 18A.01(3) 12 2. 生产业务是否在「矿业公司」的定义范围内？ 26/5/2010 26/5/2010 26/5/2010 18.01(3) （《报告准则》的定义）、 18.28至 18.33 18.01(3)条 （《报告准则》的定义）、 18.28至 18.33 18.03(1)、18.07 18A.01(3) 12 （《报告准则》的定义）、 18A.28至 18A.33 18A.01(3) 12 （《报告准则》的定义）、 18A.28至 18A.33 18A.03(1)12 、18A.07 18. 凡矿业公司涉及收购另一矿业公司，而该收购对象按不同的矿业报告准则汇报其储量及资源量资料，联交所会否同时接受两项矿业《报告准则》？ 如收购对象按加拿大《NI 43-101》汇报储量及资源量资料，但矿业公司则按《JORC规则》进行汇报，联交所会否同时接受两项《报告准则》？ 就新上市申请人而言，根据《主板规则》第18.03(1)条，哪些为可接受的用来证明公司有足够权利可参与勘探及／或开采天然资源的「权利」？ 19. 运成探、务（一部则恐其获大。「开他国／投务的获豁为方整至有些规则估储们会会，量方上市易的则》3. 26/5/2010 18.03(1)(a)、14.04(12) 18A.03(1)(12 a)、19.04(12) 4. 若公或其其对响力可依一般量相持有的安予的要待具有况，公司险。询上就《主板规则》第18.03(1)(a)条要符的资产控制权测试而言，应计及测试哪些资产？ 过5勘探就此条的刊发日期 (最後更新日期) 26/5/2010 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 5. 问题 回应18.03(3) 18A.03(3) 12 26/5/2010 18.04、8.05 18A.04、11.12A 12 6. 26/5/2010 18.04、18.01(3) 「矿业公司」的定义 18.05、 18.09、18.10 18A.04、12 18A.01(3) 「矿业公司」的定义 18A.05、 18A.09、18A.10 12 7. 26/5/2010 17. 就《主板规则》第18.03(3)条的一个现金营运成本而言，甚麽是应提能只醒投资者注意的成本项目？ 战。况下管理层必须证明有哪些相关经要取验，才会视为符合《主板规则》管理第18.04条的上市资格？ 进行经验少五必须《主板规则》第18.04条附注所此附述的「主要业务」是指甚麽？ 赖豁时专但此要业甚麽时候须提供合资格人士报合资告？ (i) • (ii)• • (iii交易26/5/2010 18.05(5)、 18A.05(5)12 《第7项指、 引摘要》 《第四项应8. 为清交易(6)条主要重大在其(多数可负内更年报料亦矿业公司是否须遵守《主板规这不则》第18.05(5)条所述的风险分《指析？ 的部刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 用指引》 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应26/5/2010 18.07 18A.07 12 9. 根据《主板规则》第18.07条，概括研究须有合资格人士的意见为佐证。这是否在合资格人士报告以外的一项额外规定？ 26/5/2010 18.09、18.10 18A.09、18A.10 12 11. 联交所如何厘定收购或出售涉及的资产是否纯粹或主要是矿产或石油资产？ 《主板规则》第十八章是否涵盖所有涉及矿产或石油资产的收购或出售并须股东批准的关连交易？ 有公能性「高法，考。《主产的括暂有最资格若根括研的一交易或石易的26/5/2010 18.09、 18A.09、 14A.59(6) 20.59(7) 第十四A章 第二十章 12 15. 26/5/2010 18.09(2) 18A.09(2) 12 12. 同时是相关须予公布交易的出售事项，在哪些情况下可能会获联交所免除合资格人士报告的规定？ 26/5/2010 18.12、18.13、 18.05(1)、 18.09(2)、 18.09(3) 18A.12、 12 18A.13、 18A.05(1)、 18A.09(2)、 18A.09(3) 14. 如拟进行矿产或石油资产重大收购的公司本身已有独立合资格人士报告，上市发行人是否有需要取得新的合资格人士报告？ 凡矿出售产，十八要交司须18.0告。部分无须关连14A.值。算师矿业股东资产司的资格债表定。如发18.1(或相过六第18.0士报通函刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应26/5/2010 18.15 至 18.18 18A.15至 18A.18 12 16. 上市发行人须在年报中提供资源量及/或储量最新资料的规定是否具有追溯效力？ 26/5/2010 18.25、 18.26、18.22 18A.25、18A.26、18A.22 12 22. 联交所会否容许合资格人士向委聘其编制公开报告的机构索取弥偿保证？ 26/5/2010 18.28至18.33 18A.28至18A.33 12 10. 上市文件（或通函）与相关合资格人士报告内有关储量及资源量的声明一致 26/5/2010 18.33(1) 18A.33(1) 12 20. 联交所是否同时接受「确定」及「概率」两种储量估算方法？ 大变上市合资任）新订力。/或储先前《报源量不过按其最新行人时，规定我们下寻39段向委责任提供责任士须任）查询作量18.2格人范围赖其免责新申件或容与是，公布的声及资及资指定是，算储行人根据定，刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应09/05/2008 19B.01 ?不适用 6 B12 香港预托证券发行人可以介绍形式上市吗？ 香港预托证券发行人是否必须进行首次公开招股？ 09/05/2008 19B.01 ?不适用 6 B13 10/09/2008 19B.02 不适用 6 B17 「预托证券持有人」的定义是否包括以账面记录形式登记在预托证券登记册内的持有人？ 算，信度可以即《证券联交预托众对开招是。账面记册09/05/2008 19B.06 不适用 6 B3 09/05/2008 19B.06 ?不适用 6 B5 09/05/2008 19B.07 ?不适用 6 B10 香港预托证券发行人是否需要已不需符合上市？ 托证已在联交所上市的发行人可否发发行在联行香港预托证券？ 如想应先重新该程织章股东香港预托证券发行人可否申请申请决定「增长空间」(headroom)？ 保其可，以下100新股本将市规文B交所设例场持25股入空所产40股最多证券作此之差这是刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应09/05/2008 19B.08 不适用 6 B11 09/05/2008 09/05/2008 19B.09 19B.11 不适用 不适用 6 6 C2 B6 预托(即可申请证券「增申请转换「增可范再细40股份之出「已发换为批准发行股份托证同样香港预托证券发行人的公众持股同时发行量怎样计算？ 条规总额（预分比若在的正交所证券25%内散户投资者可否购买香港预托证可以香港券？ 09/05/2008 19B.15 不适用 6 D1 1/12/2010 19B.16 不适用 6 H1 香港或内地发行人可否申请以香可以遵守港预托证券形式上市？ 以香要成为存管人须符合哪些资格？ 存管监管为存在香证券香港预托证券持有人如何行使其预托在预托协议中的权利？ 市规议应色及刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应10/09/2008 19B.16(a) 不适用 6 A7 权利香港方，（如人可载的预托考虑存管人可否在未经发行人授权下不可发行香港预托证券（发行人没有下发券计参与的计划）？ 09/05/2008 (10/09/2008) 19B.16(j) 不适用 6 C4 09/05/2008 19B.16(k) 不适用 6 C7 09/05/2008 19B.16(q) 不适用 6 C8 1/12/2010 19B.16(s) 不适用 6 H3 香港预托证券的股息会以甚麽货存管息後币支付？ （若项扣用後人。证券扣除CCAS言）口。香港预托证券持有人可否在股东就如行人大会上投票？ 预托的投券持行人文件 结算行使於《投资者买卖香港预托证券须支付投资管人甚麽费用？ 这些加以规管修订预托协议如何可作修订？ 托证19B.到香的任托证的修刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应09/05/2008 19B.19 不适用 6 C3 20/05/2010 附录一B部第28条 附录一B部11 第28条 12. 20/05/2010 附录一B部附录一B部11 第31(3)条 第31(3)条 13. 1/12/2010 附录一E部 附录一E部6 第75及76第75及76段 段 H2 30/03/2004 附录三 附录三 1 64. 30/03/2004 附录三 附录三 1 65. 30/03/2004 附录三 附录三 1 67. 30/03/2004 附录三 附录三 1 第 4(4) 及 第 4(4) 及 4(5)段 4(5)段 68. 发出生效投资者能否以实物形式(凭证)持可以香港有香港预托证券？ 或托托於上市公司拟收购一家目标公司，两者收购後该公司将成为其附属公司。该交易属主要交易。上市公司於编制通函时，可否(i)按合并基础或(ii)以独立方式披露其集团及目标公司的债务声明？ 在通函内透过提述其已刊发的其除说他文件来提供资料时，须披露哪行人些内容？ 文件以及址）香港预托证券持有人可在哪儿取存管览预托协议？ 托证包括类属地点天）内（及7类属章程司注明取或发发行在香港以外注册成立的发行人是需要否需要修订组织章程以符合附录人，三所载的新规定？ 就修订组织文件而言，如发行人据我注册地(例如百慕达)的法律已载册成有附录三某些条文，该发行人是载於否仍然需要修订其组织文件以符合附录三的规定？ 根据新的规定，发行人拟修订组根据织大纲及组织章程须发出公告，章程若该发行人采纳此等修订建议，行人它是否需要再发出公告？ 就选举董事的提名而言，候选人候选於什麽时候须提交其愿意接受提两天名的确认书？候选人可否在股东们预刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应30/03/2004 附录三 第4(4)及4(5)段 附录三 第4(4)及4(5)段 1 69. 周年大会举行之前两天(举例)提交有关确认书？ 附录三第4(4)及4(5)段已作修订，现规定股东提交董事提名通知的期间，须为发行人发送股东大会通知後翌日开始，至会议举行日期前七天止。那是否意味着：在发行人就董事选举而发送股东大会通知後的翌日之前，发行人并不能接受任何提名董事候选人的通知？ 28/11/2008 3.20A 附录五B及五H 第二部分 5.12A 8 附录六A及六B第二部分 56. 事宜17 候，发行第4订定少7身的许发前接文无後翌发行任何符合「承诺表格」的修订对在实施日现任期前委任的现任董事及监事有什若现麽影响？ 担任二部承诺联交录本日期发空各类案本主板ＤＵ创业ＤＵ以及（ES表格「承之後条／的「3月若新根据业板诺表另一录本刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应现任已呈人现订的28/11/2008 附录五 B表格/H表格/I 表格 附录六 A表格/B表格/C表格 8 50. 事宜 17 在哪儿可以取得空白的新「承诺联交表格」？ 格」适用电脑• • 另在(ESS28/11/2008 附录五 B表格/H表格/I表格 附录六 A表格/B表格/C 表格 8 51. 事宜17 各份「承诺表格」内有关法定声明的规定既已撤销，那若董事向联交所提供虚假或具误导性的资料，其会否仍须承担刑事责任？ 28/11/2008 附录五 B表格/H表格/I表格 附录六 8 A表格/B表格/C表格 57. 事宜17 撤销可免事罪然而事亦分第为真事对性承遗漏等等人明倚赖发行董事提供犯《该条在实施日期前获委任但仍未呈交若董「承诺表格」的董事或监事，应其仍签立哪一份「承诺表格」？ 内尽其在刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应格」呈交只可28/11/2008 附录五 B表格/H表格/I表格 附录六 8 A表格/B表格/C表格 58. 谁要呈交新「承诺表格」？ 事宜17 在实须在快签疑，表格- 有认始- 在格後28/11/2008 附录五 B表格/H表格/I表格, 3.20A 附录五 B表格/H表格/I表格, 3.20A 附录五 B表格/H表格/I表格, 3.20A 附录五 B ╱H╱I表格 9A.08, 9A.09(12), 13.51(2) 附录六 A表格/B表格/C表格, 5.12A 8 52. 事宜17 若一名人士获超过一家上市公司需要委任为董事或监事，其是否需要上市为其受聘的每家上市公司呈交格节「承诺表格」或「承诺表格节录本」（定义见下文问题56）（若为现任董事）？ 董事或监事在「承诺表格节录本」或新「承诺表格」上的签名，可否由公证人或监誓员（而非上市发行人的董事或秘书）核证？ 28/11/2008 附录六 8 A表格/B表格/C表格, 5.12A 附录六 8 A表格/B表格/C表格, 5.12A 不适用 8 53. 事宜 17 联交司秘签名求有28/11/2008 54. 事宜17 联交所会否接受以传真方式呈交不接已签立「承诺表格节录本」或表格「承诺表格」？ 本。拟由创业板转往主板的发行人的现任董事╱监事，应如何填写附录五 B ╱H╱I表格第一部分第2段？ 28/11/2008 (13/03/2009) 59. 事宜 17 就B╱由创人。╱监其个条的有关写於每名• • 刊发日期 (最後更新日期) 28/11/2008 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应[200附录六第1段 不适用 7 67. 主板上市发行人拟配售可认购其新股的认股权证。上市发行人拟申请认股权证在交易所上市。 如建议中的认股权证已符合《主板规则》第8.09(4)条有关认股权证上市时市值的要求，上市发行人是否仍须遵守《主板规则》附录六配售指引中的最初市值要求？ 预托证券发行人须支付多少上市费？ 是。段，上市引的式发规定加规09/05/2008 附录八 ?不适用 6 B14 30/03/2004 附录十 5.46至5.68 1 70. 若发行人已完全遵守《标准守则》的规定，是否还需要正式采纳《标准守则》？ 30/03/2004 附录十 5.46至5.68 1 71. 30/03/2004 附录十 5.46至5.68 1 72. 31/05/2011 附录十 第6及7段及 第A.3项规则 5.51、14 5.52、5.56 1(a) 发行人在董事的证券交易方面多年来一直遵循一套守则，但该守则并无经董事决议通过。发行人是否必须在董事会会议上正式通过有关守则？ 一名董事在禁售期之前订立一份股份买卖协议。 若在股份买卖协议完成时适值禁售期间，有关董事会否被视为进行「买卖」股份交易？ 甲公司董事X先生拟根据《收购守则》提出要约购入甲公司的股份。 (i) 根据《标准守则》，派发要约文件是否构成就甲公司股份进行的「交易」或「买卖」？ (ii) 若X先生在禁止买卖期内公布其提出要约的确实意向（附有条款），根据《标准守则》，这会否被视为就甲公司股份进行的「交易」或「买卖」？ 预托行人录八中「份的发行设订则，的标违反同时是，关守倘若格(金成，根据有与的股内，「交人的(i) (ii)刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应 31/05/2011 附录十 5.52、5.56 14 第7段及第A.3项规则 1(b) 31/05/2011 附录十 5.52、5.56 14 第7段及第A.3项规则 1(c) 31/05/2011 附录十 第7段 5.52 14 2 31/05/2011 附录十 5.51、14 第6及7段5.52、及第A.3及5.56、5.59 A.6项规则 3 30/03/2004 附录十第5.52(4)(d)1 7(d)(iv)段 (iv) 73. X先生在禁止买卖期开始前，已根据《收购守则》，公布作出要约购入甲公司股份（附有条款）的确实意向。 若要约文件在禁止买卖期内派发，而要约的条款并无改变，《标准守则》的买卖限制是否适用？ 若在禁止买卖期内，X先生寻求并取得甲公司股东的不可撤回承诺，会根据要约交出股份。有关承诺会否被视作《标准守则》下的「交易」或「买卖」？ 就《标准守则》而言，「交易」或「买卖」是否包括透过协议安排收购上市发行人（发行人的股份将被注销，以换取现金或证券）？ 一家公司根据《收购守则》提出要约购入一家上市公司的股份。 Y先生同时为上市公司及收购要约人的董事。就《证券及期货条例》第XV部而言，该收购不会被视为Y先生拥有权益的「交易」或「买卖」。 根据《标准守则》，该收购会否基於Y先生於收购要约人的董事职务，而被视为Y先生就上市公司股份进行的「交易」或「买卖」？ 如董事根据符合《主板规则》第十七章的雇员购股权计划行使购股权，而有关计划所授出的股份已获交易所批准上市，该名董事是否需要受到禁止董事买卖股份期所规限？ 是。根据被视《标制亦透过不会准守士（的人不需购股在先不过事不外，则》同样刊发日期 (最後更新日期) 30/03/2004 主板规则 创业板规则 5.56 常问问题系列 1 常问问题编号 74. 问题 回应附录十 规则A.3 附录十 第A.3项规则 28/11/2008 (13/03/2009) 5.56 8 62. 事宜 18 如主板发行人自行建议每季发布业绩，禁售期规限是否适用於主板发行人作季度汇报的情况？ 财政年度於以下日期结束的发行人： ▪ 2008年12月31 日； ▪ 2009年1月31日； ▪ 2009年2月28日；及 ▪ 2009年3月31日 若於以下月份刊发年度业绩： ▪ 2009年3月； ▪ 2009年4月； ▪ 2009年5月； ▪ 2009年6月；及 ▪ 2009年7月， 其禁止买卖期是哪个期间？ 适用中期新的於不开始甲例於20日结5月具有由20日禁年42009乙例新的刊发度结（以於3於5卖期结束足60请参卖期[ 2028/11/2008 (13/03/2009) 附录十 第A.3项规则 5.56 8 63. 事宜 18 如预料要延期刊发业绩公告，禁一般止买卖期何时开始？ 迟过日，日。则》(a)?发行人须就禁止买卖期的开始日期事先通知联交所的新规定，实际上是否意味发行人须於通过业绩公告的董事会会议日期最少60日(如属年度业绩)及最少30日(如属中期业绩)之前事先通知联交所有关日期，一改现行《主板规则》第13.43条╱《创业板规则》第17.48条规定最少足7个营业日的通知？ (b)?发行人按新的规则通知联交 [2028/11/2008 (13/03/2009) 附录十 第A.3项规则 5.56 8 65. 事宜18 (a)?板规定是13.4规定通知规则禁止定各(b)?板规刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应所其禁止买卖期的开始日期时，如同时按《主板规则》第13.43条╱《创业板规则》第17.48条的规定将董事会会议日期告知联交所，其须否同时刊发有关董事会会议日期的通知？ 通过少足刊发有关董事(董事日)始[20028/11/2008 (13/03/2009) 附录十 第A.3项规则 5.56 8 66. 事宜18 28/11/2008 (13/03/2009) 附录十 第A.3项规则 附录十 第A.3项规则 附录十 第A.3项规则 5.56 8 67. 事宜18 新的A.3(b)项规则订明，上市发行人必须在每次的禁止买卖期开始前，预先通知联交所。该新的规则是否适用於2009年4月1日(新规则的生效日期)之前开始及2009年4月1日或之後结束的禁止买卖期？ 发行人董事可否在发行人刊发财务业绩当日买卖发行人的股份？ 是。4月[200不可发行买卖[20028/11/2008 (13/03/2009) 28/11/2008 (13/03/2009) 5.56 8 68. 事宜18 5.56 8 69. 根据第A.3(b) 项规则而向联交所需要作出的通知须否以书面提交？ [200《主板规则》附录十第A.3项规则 ╱《创业板规则》第5.56条订明，禁止买卖期为“…或有关财政年度结束之日起至业绩刊发之日止期间（以较短者为准）”。请阐明禁止买卖期的开始日期为财政年度结束当日还是翌日。 请清楚说明「第三者依照法律的操作转移实益拥有权」的含义。 事宜18 禁止始。 [2028/11/2008 附录十 第7(d)(viii)段 5.52(4)(h) 8 60. 事宜18 28/11/2008 (13/03/2009) 附录十 第A.3 项规则 5.56 8 61. 事宜 18 这是移非据适董事承受持有取得有关禁止买卖期的新规则如何影(a) 响下列事宜： (a) 股份购回； (b) 股份期权的授出； (c) 股份期权的行使； (b) (d) 新股发行；及 (e) 以「先旧後新」方式配股？ (c) 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应(d) (e) [20028/11/2008 (13/03/2009) 附录十 第A.3项规则 5.56 8 64. 事宜18 30/03/2004 附录十 规则A.6 5.61 1 75. 30/03/2004 附录十 规则A.6 5.61 1 76. 发行人已通知联交所有关其按《主板规则》附录十第A.3(b) 项规则╱《创业板规则》第5.56条的禁止买卖期的开始日期。如其後发行人决定延期刊发业绩，禁止买卖期应否按修订後的刊发日期计算？ 根据《标准守则》，董事在买卖发行人的股份之前，必须先以书面通知主席或指定的董事。这规定是否同样适用於董事的配偶及未成年子女进行的买卖交易？ 若董事与其配偶并非同居，而其配偶没有申报买卖交易，该名董事须否对其配偶不申请买卖交易负责？ 不可後决始日将延[200适用行的处理28/10/2011 经修订的附录十四及附录二十三 经修订的附16 录十五及附录十六 3. 根据买卖理。负责当采所有经修订的《企业管治守则》何时《主实施？ 并，五合将於发行日之年报遵守中的1日前关於刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应至於19/12/2011 经修订的附录十四及附录二十三 经修订的附17 录十五及附录十六 4. 28/10/2011 19/12/2011 附录十四 附录十四 附录十五 附录十五 16 17 11. 5. 19/12/2011 19/12/2011 守则条文的附注 守则条文A.3.2条 守则条文的17 附注 守则条文17 A.3.2条 30. 20. 19/12/2011 守则条文A.3.2、A.5.3、B.1.3及C.3.4条 守则条文A.3.2、A.5.3、B.1.3及C.3.4条 17 20A. 经修订的《企业管治守则》何时《主实施？ 并，五合将於发行日之年报遵守中的4月关於文，原因至於条文释原「不遵守须解释」的规定是否适不适用於守则条文的附注？ 清，若发行人以12月31日作为财政发行年度结算日，须否於以下期间的之後中期报告汇报其遵守经修订的内有《企业管治守则》的情况： 文及(a) 截至2012年6月30日止六个管治月（即2012年1月1日至6月第1630日）；或 以12(b) 截至2013年6月30日止六个行人月（即2013年1月1日至6月6月期30日）？ • 於间• 於报「不遵守须解释」的规定是否适不适用於守则条文的附注？ 清，发行 行董用）席、／薪主席虽然经修订的《企业管治守则》可以於2012年4月1日方生效，但发1日行人可否於2012年1月1日至3可於月31日将董事会辖下各委员会的《守职权范围及董事名单上载至「披刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应19/12/2011 19/12/2011 守则条文A.3.2、A.5.3、B.1.3及C.3.4 守则条文A.3.2、A.5.3、B.1.3及C.3.4条 守则条文A.3.2、A.5.3、B.1.3及C.3.4 守则条文A.3.2、A.5.3、B.1.3及C.3.4条 17 20B. 露易」网站，并就该段期间汇报经修订的《守则》？ 发行人可否以单一语文（只以英不可文或中文）登载董事会辖下各委载。员会的职权范围及董事名单？ 17 20C. 19/12/2011 守则条文A.3.2、A.5.3、B.1.3及C.3.4条 守则条文A.3.2、A.5.3、B.1.3及C.3.4条 17 20D. 19/12/2011 守则条文A.4.3条 守则条文A.4.3条 17 21. 28/10/2011 19/12/2011 19/12/2011 守则条文 A.6.5 守则条文A.6.5条及第I(i)段 守则条文A.6.5 守则条文A.6.5条及第I(i)段 16 17 17 10. 22. 22A. 19/12/2011 守则条文A.6.5条及第I(i)段 守则条文 A.7.2、B.1.2、守则条文A.6.5条及第I(i)段 守则条文 A.7.2、B.1.2、17 22B. 19/12/2011 17 23. 发行人是否须以公告形式登载董不是事会辖下各委员会的职权范围及发行董事名单？ 告及别：(a) (b) (c) (d) 若发行人不时修改董事委员会的(a) 预职权范围及／或修改董事名单： 合(a) 预期发行人应在何时将最新文(b) 在件登载至「披露易」网站及本日身网站？ 身(b) 若发行人於2月22日公布将於4月25日起委任新董事，应在较早或较後日期上载最新董事名单？ 若独立非执行董事任职发行人九不是年或以上，是否必须每年在股东年的周年大会上（以独立决议案表一般决）接受重选，又或可继续以一般轮席方式重选（譬如每两年）？ 联交所有否就此守则条文认证任没有何培训课程？ 们职联交所有否就此守则条文认证任没有何培训课程？ 们职董事培训是否有任何特定形式？有关适当的董事培训是否局限於课堂培训或研讨会？ 发表务有及责若一名人士出任多家发行人的董可以事，可否向各发行人提供同一培供同训纪录以符合这条守则条文及披露规定？ 界定「高级管理人员」是否有任高级何特定条件？ 同一刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 B.1.5、B.1.8、C.3.3、D.3.1条及第Q段 守则条文C.1.2条 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应19/12/2011 B.1.5、B.1.8、C.3.3、D.3.1条及第Q段 守则条文C.1.2条 17 24. 19/12/2011 守则条文C.1.2条 守则条文C.1.2条 17 24A. 28/11/2008 附录十四 附录十五 守则条文 8 70. 事宜3 19/12/2011 守则条文D.1.4条 守则条文E.1.1条 守则条文D.1.4条 守则条文E.1.1条 17 25. 19/12/2011 17 26. 若董事已阅览每月管理层账目，不会董事买卖发行人股份的禁制期会感资否有任何变更？ 现符期，月账而，价敏证券发行人是否应在月终後60日向董每月事发出每月管理层账目／管理层事。最新资料？是否有期限？ 董事用不董事敏感这项新守则条文将於2009年1月财政1日生效。 的上财政年度年结日为2008年12月由於31日的上市发行人是否需要遵守生效这项新守则条文？ 31日财政年度年结日为2009年3月31 文。日的上市发行人应如何将新守则新守条文应用於其截至2009年3月3131日日止年度的年报内？ 展。财政之後由於生效31日披露守，如：日的月1新守则条文是否适用於委任新董是。事及现任董事？委任书内须加入不会哪些主要条款细则？ 人自请举出「捆紮」决议案的例子。若发将多项细则修订列入单一特别决甚具议案是否属於「捆紮」？ 性较那些亦然刊发日期 (最後更新日期) 28/11/2008 主板规则 创业板规则 附录十五 常问问题系列 8 常问问题编号 71. 问题 回应附录十四 附录十四守则条文E.1.3 守则条文E.1.3规定，发行人应在股东周年大会举行前至少足20个营业日发送通知。 上市公司计划在寄发股东周年大会通告後足20个营业日召开股东周年大会。然而，由於台风关系，证券市场在通知期内曾暂停交易一天。如上市公司如期召开股东周年大会，会否被视为违反守则条文？ 於上市公司发出股东周年大会通告後，一名股东提名人选於即将举行的股东周年大会上参选董事。 上市公司将刊发有关董事提名的补充通知。寄发此份补充通知是否要遵守守则条文E.1.3有关至少足20个营业日通知期的规定？ 若一名人士任职集团内多家发行人的公司秘书，但只是其中一家发行人的雇员，会否视为偏离守则条文？ 这项新守则条文订明，公司秘书应向主席及／或行政总裁汇报。这项规定是否适用於外聘作为公司秘书的服务供应商？ 关於披露董事出席董事会辖下委员会会议方面，联交所是否预期有关披露应涵盖董事於所有董事会辖下委员会的出席情况（而不单是《上市规则》提及的审核、提名及薪酬委员会）？ 主板发行人自行建议公布季度业绩。 请说明有关季度业绩的披露规定。 发行人的季度财务资料是否构成股价敏感资料？ 就季度报而言，主板发行人是否需要遵守公布半年度业绩公告或报告的规定？ 事宜12 26. 14/12/2009 附录十五守9 则条文E.1.3 新守在20大会上市遵守织章股东公司14/12/2009 附录十四守则条文E.1.3, 13.70 附录十五守9 则条文E.1.3, 17.46B 27. 19/12/2011 守则条文F.1.1条 守则条文F.1.1条 17 27. 就所则》17.4否需少1一般会或可以不会19/12/2011 守则条文F.1.3条 守则条文F.1.3条 17 28. 守则向主19/12/2011 附录十四第L(c)段 附录十五第17 L(c)段 29. 不是辖下会、的企业管30/03/2004 (30/09/2009) 附录十六 季度报在1 《创业板规则》中属强制性规定 79. 在季年度经交若发半年的做前，在检告载《主的资刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应公告在《2，我的45注: (1) (2) 28/11/2008 附录十六 第18.39条 8 72. 事宜3 发行人是否需要在年报内披露其委聘负责发行人会计及财务汇报职能的会计师，以及该名会计师的资历？ 30/03/2004 附录十六第24段 附录十六第24段 18.28 1 77. 19/12/2011 18.28 17 7. 02/05/2008 第15 项应用指引 不适用 5 33. 30/03/2004 《第15项不适用 应用指引》第3(c) 段 1 82. 现行年报情（若负计师样披由於会计内披就具名披露董事酬金的规定而发行言，发行人是否须同时披露前一期间个会计期间的金额以作比较？ 以12月31日作为财政年度结算发行日的发行人须否： 月1(a) 於2012年1月1日或之後发(b)项出的年报披露行政总裁的薪酬（即披露截至2011年12月31日止财政年度的资料）；或 (b) 披露行政总裁於2012年1月1日开始的财政年度的薪酬？ 如由创业板转主板，分拆上市的第15三年冷却期是由在创业板的上市由在日期起计，还是由在主板的上市转往日期起计？ 见第根据《主板规则》《第15项应用可以指引》第3(c) 段，如发行人 (「母公司」) 建议分拆其附属公司(「新公司」) 上市，母公司本身 (不包括其拥有新公司的权益)必须符合《主板规则》第八章的规定。 《第15项应用指引》只提及载於刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应02/05/2008 02/05/2008 总则 不适用 不适用 3.09 5 5 34. 1. 第八章内的「盈利测试」要求。母公司可否就其余下业务只需符合另外两项载於《主板规则》第8.05条的测试(即「市值/收益/现金流量测试」及「市值/收益测试」)? 由创业板转主板有没有上市仪式？ 取消上市发行人上市地位的工作会否继续由创业板上市委员会负责？ 如创业板上市公司成功申请转往主板，其先前(仍是创业板上市公司时)违反《创业板规则》的个案将如何处理？ 02/05/2008 不适用 3.10 5 2. 02/05/2008 不适用 第十一章 一般 5 3. 新的创业板上市规定是否适用於生效日期之前呈交申请的上市申请人？ 02/05/2008 不适用 11.04 5 4. 管理层/控股股东的业务可否与创业板上市申请人的业务竞争？ 02/05/2008 不适用 11.05 5 5. 02/05/2008 不适用 11.12A(1) 5 6. 在香港、中国、百慕达及开曼群岛以外地方注册成立的公司可否在创业板上市？ 一家公司如在不足两年之内达到除第所需的营运现金流入，其是否具公司备上市资格？ 期间务纪概不申请编制告，发行股上会，板所板转交所任何须为创业纳的联交司施产生过渡如申正式则》之後日已准。现有订。取代凡控独立够证关事效之同。可以监会刊发日期 (最後更新日期) 02/05/2008 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应不适用 11.12A(1) 5 7. 02/05/2008 不适用 11.12A(1) 5 8. 02/05/2008 不适用 11.12A(1) 5 9. 02/05/2008 不适用 11.12A(2)-(3) 5 10. 02/05/2008 (02/07/2010) 不适用 11.14 5 11. 金流请详细说明「营运现金流入」的为要计算方法。 人须呈交或《述间流量就第所述流入响作(a) 非延税分派及 (b) 对为现我们照《「3,7但我现特所规时，及应申请生的字内来自联营公司及共同控制实体的来自现金流量可否计算於现金流入测量不试之中？ 现金流量表的拟备方法及披露形见第式有何规定？ 须以(如会根据新的《上市规则》，在创业联交板首次公开招股的申请人的拥有接的权和管理层维持不变的时间规定变，如何？ 一个两个至上如联交所接受基础建设、矿业公不会司及第11.14条所述的其他情况期间采用较短的业务期间，则营运现放宽金流量最低规定会否相应作出放量最宽？ 规定因联刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应注: 我02/05/2008 不适用 11.23 5 12. 就1 亿港元的市值要求及公众持一如股量规定而言，创业板申请人须关规在申请时还是上市时符合规定？ 际行向联时候02/05/2008 不适用 11.23(6), 11.23(9) 不适用 5 13. 就计算市值的目的而言，「所有计算已发行股本」是否包括「非股份证券证券」？ 在内甲公司在第1天於香港交易所网站登载网上预览资料集及向机构投资者派发非正式招股章程。到第3天，甲公司发现非正式招股章程内有若干错误，故拟於第4天向机构投资者发出补充文件，载列对原有非正式招股章程所作修订（「原有非正式招股章程的附录补充文件」） 甲公司应如何及在何时在香港交易所网站上登载有关修订？ 情况与上文1A所述的一样，但今次甲公司拟在第4天向机构投资者发出非正式招股章程的修订版本。 甲公司应如何及在何时将对早前已登载的网上预览资料集所作的修订登载在香港交易所网站上？ 12/02/2008 不适用 4 1A 12/02/2008 不适用 不适用 4 1B 12/02/2008 不适用 不适用 4 2A 登载网上预览资料集的规定实施後，申请人及／或其保荐人是否仍须就市场对网上预览资料集未有载入的资料之揣测及/或有关资料外泄而回应联交所或(如属集体投资计划上市申请人的情形)证监会的查询？ 甲公正式将原呈交站。原有须与件所料除声明览资地位甲公招股览资登载网上须与(只与预览所有作的网上有适士有法律我们登载如联请人览资或有体投回应刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应12/02/2008 不适用 不适用 4 2B 除联合政策声明内所述的《公司条例》及《证券及期货条例》下的责任外，登载网上预览资料集的规定会否衍生任何其他责任，如民事侵权及合约责任？ 12/02/2008 不适用 不适用 4 3A 12/02/2008 不适用 不适用 4 3B 如向香港散户投资者派发的招股章程/发售通函 (「香港招股章程」)与国际招股章程不同(而不同之处不限於国际封面内页附册，还包括内容和格式)，在这情况下，网上预览资料集的内容应依循香港招股章程还是以国际招股章程的形式而作出的非正式招股章程所载内容？ 网上预览资料集应否包括任何及／或所有以下通常在招股章程列载的章节？ 1. 关於本招股章程及全球发售的资讯; 2. 基础投资者; 3. 包销; 4. 全球发售的架构和条件; 5. 如何申请香港公开发售股份;及 申请有关联交人的公众实或理据我们资料他责网上类别们相为登提出此外责声有关料，附件料集的规登载司条股章股章会构条所由於所网为，股章料集声明我们中列声明的建申请网上招股能令或《刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应6. 香港公开发售的条款及条件。 12/02/2008 (30/09/2009) 不适用 不适用 4 4A 每次在香港交易所网站上登载网上预览资料集时，是否均须在报章刊发通知及/或在申请人的网站登载通知，以便公众人士迅速获悉网上预览资料集的登载？ 另一方面，我们应否要求将网上预览资料集登载於香港交易所网站以外的其他网站，以便公众人士更容易获悉有关登载？ 12/02/2008 不适用 不适用 4 5A 推行试验计划後，包销团及保荐人是否仍可继续授权及/或刊发交易前研究报告？ 12/02/2008 不适用 不适用 4 6A 为决定登载网上预览资料集的规定是否适用，怎样确定一个上市申请呈交予上市委员会的时间点？ 如果一个申请人的上市申请涉及两次或以上的上市委员会聆讯，并且第一次聆讯发生於2008年1月1日之前，此申请人是否需要遵守登载网上预览资料集的规定？ 09/05/2008 不适用 不适用 6 A2 甚麽是香港预托证券？ 《证的。此外预览告而荐人任何(更新我们集都站登关登报章览资告监此，或於行登(更新推行览资次公的事受《相关如果请人1月集的其意涉及且任日或上预无论联交人，之前责任申请部有请人员，「香指在刊发日期 (最後更新日期) 09/05/2008 主板规则 创业板规则 不适用 常问问题系列 6 常问问题编号 A3 问题 回应不适用 09/05/2008 不适用 不适用 6 A4 09/05/2008 不适用 不适用 6 A5 09/05/2008 不适用 不适用 6 A6 香港交易所的预托证券架构是怎过往受发样的？何时生效？ 《上预托市。 香港日起整个托证机制守的程序香港预托证券可以在创业板交易现阶适用吗？ 策略出若动累可否板，为推行预托证券架构而作出修订《上预托的规则主要有哪些？ 券形规则市；订明中所表股包括户登册；预托存管则》修订 《上容亦及F 《中统运人规证券香港预托证券可以发行权证吗？ 可以正股刊发日期 (最後更新日期) 09/05/2008 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应不适用 不适用 6 B1 发行人为何要以香港预托证券而非股份的形式上市？ 09/05/2008 不适用 不适用 6 B4 哪些司法权区已就预托证券发行事宜获得批准？ 09/05/2008 不适用 不适用 6 B8 香港预托证券相关的规则修订会否影响在海外设有或计划设立环球预托证券或美国预托证券计划的发行人？ 行权发行形式一些的形区的预托行人很大新调 虽然持有构则要自兑换序等的程发行通股举凡年3的联载规联交联交香港规则场预09/05/2008 不适用 不适用 6 B9 09/05/2008 不适用 不适用 6 B15 现有或未来的环球预托证券或美凡在国预托证券计划能否在联交所上守第用於市？ 指引证券市，的既有关优先购买权的规定（《上市《上规则》第13.36 条）是适用於香於发港预托证券抑或发行人股份？ 10/09/2008 不适用 不适用 6 B16 香港预托证券可否以其他产品(如不可环球预托证券、美国预托证券、是发交易所买卖基金或交易所买卖商品等)作为相关证券？ 10/09/2008 不适用 不适用 6 B18 每次发行香港预托证券时如何确香港刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应09/05/2008 (1/12/2010) 不适用 不适用 6 C1 09/05/2008 不适用 不适用 6 C5 09/05/2008 不适用 不适用 6 C6 定其香港预托证券比率（即每张议的香港预托证券所代表股数的比证券动均率）？ 则》即须香港预托证券如何惠及香港投资预托人打者？ 於某记、程序得权这些股份於这地市能进但有解。易、交易可)，公司送至《上的网向发权益香港投资者在买卖香港预托证券要在必须方面有何保障？ 年3《证关招及股行人有人经联所载资者束。们应香港预托证券持有人享有的权利须注是否与正股持有人所享权利相托证如，同？ 托协件，保障刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应限制托证而，享有09/05/2008 (1/12/2010) 09/05/2008 不适用 不适用 不适用 不适用 6 6 C9 E1 [已於2010年12月1日删除] 预托证券以甚麽货币进行交易？ [已於09/05/2008 不适用 不适用 6 E2 09/05/2008 09/05/2008 不适用 不适用 不适用 不适用 6 6 E3 E4 目前易及一。预托证券的交易及交收程序是怎交易联交样的？ 券，卖香台—港预交易(T+2行交香港户口CCAS投资者买卖香港预托证券须支付就如金、甚麽交易费？ 09/05/2008 不适用 不适用 6 E5 买卖香港预托证券是否需要支付是。边各印花税？ 花税香港预托证券与相关股份可否进如相港预行互换？ 场上戥。投资价格股份股份港市利。相关以将消，售套券， 在预序将格趋刊发日期 (最後更新日期) 09/05/2008 主板规则 创业板规则 不适用 常问问题系列 6 常问问题编号 E6 问题 回应不适用 香港预托证券是否无凭无证? 09/05/2008 不适用 不适用 6 E7 预托证券可否进行沽空？ 09/05/2008 不适用 不适用 6 E8 若正股在本地市场停牌，其相关的香港预托证券会否也要同时暂停交易？ 09/05/2008 不适用 不适用 6 E9 若正股进行拆细或合并，其在香港上市的香港预托证券会怎样？ 09/05/2008 不适用 不适用 6 F1 预托证券框架下的存管((附注二)及代理人服务是否有任何变动？ 如要须在有交持有凭证预托限。则并行一实际市场致其交易及复的规港市市股些情场关香港发适香港亦可构和要求所持卖单要视况处交所由於投资指示预托券持的香管人券的人服者派[附注管相证券(dep供相的分刊发日期 (最後更新日期) 09/05/2008 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应不适用 不适用 6 F2 09/05/2008 不适用 不适用 6 F3 26/11/2010 不适用 不适用 13 1 Dict从CCASS 提存预托证券证书涉及预托券後甚麽程序？ CCAS用於异。增设及取消预托证券的程序会否不会者或牵涉CCASS？ 出申资者券存取消物形证券何谓混合媒介要约？ 混合划发时，网站站期过程《类件B时必混合市的加类*「证监会26/11/2010 不适用 不适用 13 2 谁可进行混合媒介要约？ 任何人：(a) (b) (c) 26/11/2010 不适用 不适用 13 3 混合媒介要约拟改变的是哪些现行常规？ 市场网上量印本申刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应终有如选豁免部）可派本招26/11/2010 不适用 不适用 13 4 混合媒介要约下如何确保没有互常问联网可用的投资者在申购证券前可以从取览招股章程？ 投资申请点) 而且地点程文混合媒介要约与 电子公开发售 有何不同？ 26/11/2010 不适用 不适用 13 5 混合均旨的上便发纸张月刊便公但并版本《电开发网（章程（申混合合若请表混合足，26/11/2010 不适用 不适用 13 6 投资者何时及如何索取印刷本招公众到发股章程？ 的公招股26/11/2010 不适用 不适用 13 7 投资者是否仍可索取印刷本招股可以股章章程？ (a) 处服(b) 刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应处、(c) 上述关建请表我们人应求的点。估量让投程。与现守《准则得派26/11/2010 不适用 不适用 13 8 投资者可在哪儿找到取览电子形申请前五式招股章程的网址？ 交易的网详情26/11/2010 不适用 不适用 13 9 26/11/2010 26/11/2010 不适用 不适用 不适用 不适用 13 13 10 11 投资者决定是否投资某公司（发不可行人）股份时，可否倚赖该公司程所的网站？ 发行料。章程分。得载料。印刷本招股章程的内容是否与电是，子形式的招股章程相同？ 密，为何混合媒介要约并无就要求索取印刷本招股章程而订立机制？ 要约人的程的点。至於印刷及其请参应。我们刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应索取定（都只障，益。26/11/2010 不适用 不适用 13 13 故此印刷地点若电子形式的招股章程已停止载若电於发行人网站但仍载於香港交易易所所网站，混合媒介要约须否中人毋程同止？ 网站须中若要载在件，(a) (b) 26/11/2010 不适用 不适用 13 14 万一期五12时在香约人派发招股要约人应如何处理要约期内出现要约约，中止混合媒介要约的情况？ 止公或证法处在要继续表格26/11/2010 不适用 不适用 13 15 要约人最快何时可以进行混合媒待通《类介要约？ 日生《类别豁刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应效：201201日、9日201日 # 2月假期26/11/2010 不适用 不适用 13 16 26/11/2010 不适用 不适用 13 17 26/11/2010 不适用 不适用 13 18 26/11/2010 不适用 不适用 13 19 《类别豁免公告》哪个部分列明类别有关条件？ 免公告》别豁先订年2公告《类结文要约人进行混合媒介要约是否须不需向证监会或联交所申请？ 须符集体拟进监会行混发行人网站可否载有招股章程以发行料，外的资料？ 资料载於些不请参应。若电子形式的招股章程通过公司有关（发行人）网站取览，发行人如程前何才算符合有关公告的规定？ 独立的通子形所提发行刊发日期 (最後更新日期) 26/11/2010 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应不适用 不适用 13 20 要向公众人士提供多少本印刷本招股章程始符合公众需求方面的规定？ 1/12/2010 不适用 不适用 6 D2 香港预托证券的存管人或托管人是否须受披露机制（《证券及期货条例》第XV部）的规限？ 疑问证监少本《公划的根据本招作为考虑公告发）记，的方索取这主务是期货有关1/12/2010 不适用 不适用 6 E5 1/12/2010 不适用 不适用 6 E11 存管确保香港预托证券所得的股息是否须香港缴纳海外预扣税？ 适用及规市文税务香港预托证券如何获编配国际证国际券号码（ISIN）？ ISIN码机刊发日期 (最後更新日期) 主板规则 创业板规则 常问问题系列 常问问题编号 问题 回应1/12/2010 不适用 不适用 6 G1 1/12/2010 不适用 不适用 6 I1 ISIN而言体（的所在香银行将要相关何谓「预先发行」及「预先取「预消」？ 提前取消易，管人「预托证付正与托港与可能为管与对（预当中其後（即被质险，香港预托证券持有人可否出席股香港东大会？ 拥有权就行动使。份出应细常問問題 第62條 (系列8)：《主板規則》附錄十全新的第A.3(3)項規則(《創業板規則》第5.56(a)條)於2009年4月1日生效。由於不具追溯性，60日禁止買賣期最早開始的日期為2009年4月1日。為協助發行人在新規則實施初期確定禁止買賣期，下表載有財政年度結束日期不同的發行人在2009年4月1日或之後刊發業績時所適用的禁止買賣期。 禁止買賣期 年度業績刊發財政年度於2008年12月財政年度於2009年1月31財政年度於2009年2月財政年日期 31日結束的發行人 日結束的發行人 28日結束的發行人 日結束09年3月1日至09年3月31日 09年4月1日至09年4月30日 09年5月1日至09年5月31日 09年6月1日至09年7月31日 年度業績刊發日期之前一個月1 年度業績刊發日期之前一個月 1 由09年4月1日至年度業績刊發日期2 年度業績刊發日期之前60日 註： 1 2

一個月的期間乃根據2009年4月1日之前的《上市規則》而定。

如發行人於2009年1月31日或2009年2月28日結束財政年度，並於例如2009年5月15日刊發年度業績，發行人的禁止買賣期理論上將於2009年3月15日開始。但由於60日禁止買賣期最早開始的日期為2009年4月1日，發行人的禁止買賣期實際上將於2009年4月1日開始。